Инвестиционная идея - акции Lumentum #LITE

💡 Lumentum #LITE - поставщик оптических и фотонных продуктов сделал еще один важный шаг в консолидации рынка оптических компонентов, объявив о поглощении производителя лазеров Coherent #COHR. Сделка заключается с существенной премией в 49% от рыночной стоимости Coherent. Это может вызвать беспокойство у инвесторов касательно краткосрочных перспектив компании, однако, положительно скажется на темпах роста и прибыли в долгосрочной перспективе.

👉🏻 Также, по мнению J.P Morgan, сделка дает возможность #LITE выйти на несколько конечных рынков, где внедрение и использование лазерных решений Lumentum ранее было ограничено.

⚡️ Факторы роста:
• Увеличение общего объема целевого рынка (TAM). TAM после поглощения включает в себя большее число продуктов и услуг, в том числе плоские дисплеи, производство полупроводников и прочее, - и достигает $10.6 млрд. По сравнению с объемом рынка для Lumentum до поглощения - $8.8 млрд.
• Устойчивый потенциал роста и диверсификация рынка будут способствовать росту прибыли #LITE вплоть до 2023 г. и далее.

🎯 Целевая цена - $118, потенциал роста +21%.

💎 Мы считаем акции Lumentum #LITE привлекательной инвестиционной возможностью, поэтому добавили бумаги в наш портфель.