Bitcoin: криптокризис на пороге

20 апр. 2019 г.

Приветствую всех.

Анализ "весеннего пампа" и проблемы Bitmain
Давайте проанализируем ситуацию с конца марта. А именно рассмотрим тенденцию основных криптовалют начиная с 28 марта:

Мы можем наблюдать, что лидерами падения являются Ethereum и Ripple, а лидерами роста Litecoin,Bitcoin Cash,Dash. Таким образом это наводит нас на мысль, что памп криптовалют был селективным и наибольший рост был у "асиковских" монет и скорее всего связан с необходимостью создания спроса на Antminer S17 от компании bitmain, которая переживает трудные времена, связанные с несколькими моментами, а именно,

• 10 декабря 2018 закрывает исследовательский центр в Израиле
  
  • 13 января 2019 закрывает майнинг-центры в США
    
    • Назначают вновь нового CEO
      
    • 26 марта 2019 отмена IPO из-за того что bitmain отказалась продлевать заявку на Гонконгской фондоваой биржу. Необходимо отметит, что пре-IPO компания привлекала около $700 млн. от азиатских инвесторов. Теперь инвесторы готовя готовят коллективный иск против Bitmain.
      
    • Согласно твиту от BTCKING555. Его источник сообщает,что прогноз дохода от Bitmain на первый квартал снизился более чем на 90% с 2018 года!
      
    • Источники в TSMC говорят, что в этом году у них нет реальной 7-нм емкости, доступной для крипто-ASIC.
      
    • Большое количество коллективных исков против Bitmain, что также негативно скажется на кредитоспособности компании.
      
    
    
    
    Таким образом исходя из этой информации, мы можем сделать вывод, что дела у компании идут плохо и им срочно нужны наличные средства для продолжения своей деятельности. В добавок к этому, необходимо отметить, что компания имеет высокую закредитованность и низкий уровень cash.
    И скорее всего, единственным выходом из этой ситуации было запампить "асиковские" монеты,для увеличения спроса на Antminer S17. Так как сама компания не может в одиночку заниматься этим, а следовательно, на рынке есть еще игроки, которые заинтересованы в повышение цены на криптовалюты. А одним из лидеров весеннего пампа был Bitcoin Cash, в лице миллиардера- Роджера Вера.
    Исходя из этой информации, можно сделать вывод, что скорее всего памп крипторынка был искусственным и будет не продолжительным.
    Также, Национальная комиссия по развитию и реформам Китая (NDRC) хочет запретить майнинг на территории Китая, сообщает Reuters. В документе не указана дата или план прекращения майнинга биткоинов, что предполагает, что такая деятельность должна быть прекращена немедленно. Общественные обсуждения документа продлятся до 7 мая. Таким образом, если это произойдет то крупным майнинговым компаниям, как Bitmain придется переносить производство, но в нынешних реалиях это не возможно без распродажи намайненных монет и выбросом их на рынок, что также негативно скажется на цене и приведет к снижению всего крипторынка.
    
    Регуляции крипторынка
    
    На протяжение 2018 и начале 2019, активно обсуждается будущее криптовалют, а именно, одного из гигантов-Ripple, по мнениям многоих аналитиков, XRP подподает под определение ценная бумага. Согласно тесту Howey Test, Закону США о ценных бумагах 1933 года и Закону США о бирже ценных бумаг 1934 года, операции, которые квалифицируются как инвестиционные контракты, считаются ценными бумагами. В этом контексте Howey Test показывает, является ли XRP security.
    По словам Дудаса, XRP проходит все категории Howey Test. Это означает, что SEC может рассматривать это как security. Дудас не занимал позицию в этом вопросе; он сказал, что каждый должен сделать свои выводы из своего расследования. Источник: cryptopotato.com
    Если же, SEC признает XRP ценной бумагой, то скорее всего будет происходить делист с криптобирж, что обрушит весь крипторынок и нас ждет продолжительный криптокризис. Также, нужно учитывать, что исходя из Howey Test, многие токены подпадают под определение "security" и скорее всего их также ждет делист с криптобирж.
    
    Для того, чтобы лучше разобраться, что SEC будет иметь под понятием security для криптовалют, наилучшей стратегией будет дождаться форума 31 мая, который организован SEC. На форуме будут обсуждаться ICO, криптоактивы и блокчейн в целом,влияние этих технологий на инвесторов и будущее рынка.
    
    Помимо США и Канады, две наиболее быстро растущие экономики в мире, Китай и Индия, также собираются разработать политику для криптовалют. Регулирование криптовалют может привести к ограничениям в отрасли, что может быть довольно раздражающим. Но с другой стороны, польза от правил огромна. Прежде всего, это создаст уверенность среди инвесторов, если они будут знать, что криптовалюта в настоящее время регулируется определенной политикой. Кроме того, это предотвратит обман или риск мошенничества со стороны уязвимых инвесторов, как в случае с QuadrigaCX. Другими словами, правила повысят доверие к цифровым ресурсам, предотвращая мошенничество и повышая благосостояние пользователей.
    
    Вывод:
    • Высока вероятность обновления минимумов
      
      
      • В случае регулирования криптовалют, нас ожидает снижение волотильности
        
        
        • Высока вероятность вливания огромного количества Bitcoin Cash от компании Bitmain, в случае запрета майнинга на территории Китая
          
          
          • В случае регулирования со стороны SEC и государства, высока вероятность делиста определенной группы токенов из-за подпадания под определение "security"