Risk of Ruin: почему ты «прав» по рынку и всё равно сливаешьМатематика выживания в трейдинге
Что такое Risk of Ruin простыми словами?
Risk of Ruin — это вероятность того, что ты потеряешь депозит до нуля (или до неприемлемой просадки) при заданных параметрах торговли.
Он зависит не от того, «угадываешь ли ты рынок», а от сухой математики:
• риск на сделку
• винрейт
• соотношение прибыль/убыток
• серия убыточных сделок
Можно иметь рабочую идею, быть «правым» по направлению — и всё равно вылететь из игры. Потому что рынок — это не один трейд, а длинная серия.
Почему быть «правым» недостаточно
Трейдеры часто думают в категориях:
«Я правильно понял рынок»
Но рынок платит не за правоту, а за выживание на дистанции.
Если твоя система допускает сценарий, где серия стопов уничтожает депозит — это вопрос времени, а не ошибки. Даже хорошая стратегия имеет убыточные серии. И если риск неадекватный, одна такая серия заканчивает игру.
Серии убытков — не баг, а норма
Даже при винрейте:
60%
55%
или даже 70%
серии из 5–8 убыточных сделок — абсолютно нормальны.
Мозг этого не любит, но математика — да.
Если ты рискуешь:
5% на сделку → 5 стопов подряд = −25%
10% на сделку → 5 стопов подряд = −50%
1% на сделку → 5 стопов подряд = -5%
А рынок не спрашивает, готов ли ты психологически.
Где начинается настоящий Risk of Ruin
Risk of Ruin резко растёт, когда:
• риск на сделку слишком высокий,
• депозит маленький,
• стратегия нестабильна,
• трейдер «дожимает» после убытков.
Особенно опасна комбинация:
низкий винрейт + высокий риск + вера в «я всё равно прав»
В этот момент ты торгуешь не рынок, а вероятность собственного вылета.
Почему высокий профит-фактор не спасает?
Даже стратегия с хорошим ожиданием может убить депозит, если риск выбран неправильно.
Профит-фактор и ожидание работают на дистанции, а Risk of Ruin — про то, доживёшь ли ты до этой дистанции.
Если депозит закончился раньше, чем математика успела проявиться — она тебе не поможет.
Самая частая ловушка мышления
«Если я уменьшу риск — я буду зарабатывать меньше».
На самом деле:
ты будешь зарабатывать медленнее, но с шансом остаться в игре.
Трейдинг — это не спринт и не соревнование за самый красивый PnL. Это игра на выживание, где выигрывает тот, кто не выбыл.
Как трейдеры сами повышают Risk of Ruin
Чаще всего — руками:
- увеличивают риск после убытков,
- усредняются без лимита,
- игнорируют размер депозита,
- торгуют одинаково на $1k и на $100k.
И каждый раз кажется, что «в этот раз точно отработает».
Математике на это пофиг.
Как мыслить системно, а не героически
Здоровый подход начинается с вопросов:
- какую серию стопов я могу пережить?
- сколько сделок подряд система может проиграть?
- что будет с депозитом в худшем сценарии?
- Если ответ пугает — проблема не в рынке.
Минимум, который реально снижает Risk of Ruin
- фиксированный риск на сделку
- риск, который выдерживает длинную серию убытков
- понимание, что «правота» ≠ «прибыль»
- ориентация на выживание, а не на идеальный трейд
Это скучно.
Именно поэтому это работает.
Итог:
Risk of Ruin — это холодный душ для эго трейдера.
Он показывает, что можно быть умным, правым и техничным — и всё равно слиться, если не учитывать математику выживания.
Рынок не наказывает за ошибки.
Он наказывает за неумение пережить серию.
В трейдинге выигрывают не самые точные.
А те, кто остаётся в игре достаточно долго, чтобы их математика начала работать.
