A74Alex74

SunOpta Inc. (STKL)

NASDAQ:STKL   SunOpta, Inc
41 просмотров
0
покупка от 1.5 2.33
Только 1,86 млн. Наличными и 505 млн. В долг. Похоже, SRKL должен скоро напечатать новые акции. В противном случае я бы купил несколько акций.
акционеры получают специальные дивиденды. если они продают часть компании точно так же, как ее асептический бизнес и минералы, или опта минералы, то акционерам что-то нужно!
Дневной диапазон 2,2100 - 3,9000
52 недели 2,2100 - 9,1000
объем 9749415
Avg . объем 529495
Рыночная капитализация 201.323M
Бета (3 года в месяц) 0,36
SunOpta увидела падение своих акций на 43% после того, как компания, специализирующаяся на производстве экологически чистых и специализированных продуктов, объявила о смещении с должности генерального директора Дэвида Коло. Подробности о переезде были скудными, и инвесторы также, похоже, были недовольны дальнейшим описанием SunOpta основных факторов, связанных с продажей этой специальности. и органические соевые и кукурузные предприятия для Pipeline Foods за 66,5 млн. долларов. SunOpta также дала свои последние финансовые результаты, и, хотя доходы выросли, растущие потери указывали на текущие проблемы, которые Colo, по-видимому, не решал. До тех пор, пока временный генеральный директор Катрина Хоуд не сможет править судно, акционерам SunOpta может грозить еще больше боли.
Акции органической и специализированной пищевой компании SunOpta (NASDAQ: STKL ) упали во вторник после того, как президент и генеральный директор Дэвид Коло был уволен. Эта новость вышла со смешанным отчетом за четвертый квартал, и итоги SunOpta оказались ниже ожиданий. Акции упали примерно на 39,6% в 11:05 по восточному времени.

Выручка SunOpta в четвертом квартале составила 320,5 млн долларов, что на 9,6% больше по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и на 27,6 млн долларов выше средней оценки аналитиков. Выручка выросла бы на 16%, если бы не изменения курсов валют, изменение цен на товары и прекращение продажи определенных продуктов.
Прибыль на акцию без учета GAAP составила 0,11 долл. США по сравнению с 0,10 долл. США в предыдущем году и 0, 05 долл. США ниже ожиданий аналитиков. В течение квартала компания взяла на себя безналичные обесценение гудвилла в размере 81,2 млн. Долл., Что связано с платформой для здоровых фруктов, что привело к снижению GAAP EPS до 1,13 долл. На акцию.

Наряду с отчетом о доходах SunOpta сообщила, что Дэвид Коло был назначен президентом, главным исполнительным директором и членом совета директоров. Директор SunOpta Катрина Хоуде занимает место временного генерального директора, и совет директоров сформировал поисковый комитет, чтобы найти постоянную замену.

Что теперь
Рынок плохо реагирует на внезапное увольнение генерального директора. SunOpta борется с прибыльностью, и акции уже упали более чем на 40% за прошедший год до падения во вторник. Смена руководства может быть правильным шагом, но она вносит неопределенность в то время, когда акции борются.

Акции SunOpta потеряли около двух третей своей стоимости за последний год. Поскольку итоговая прибыль находится на отрицательной территории, а баланс предприятия загружен долгом в 500 миллионов долларов, новому генеральному директору будет непросто перевернуть компанию.
Рост выручки в четвертом квартале на 9,6%

Чистая выручка от продажи в размере 64 млн. Долл. США, увеличение заемных средств на 46 млн. Долл. США
Основные результаты четвертого квартала 2018 года:

Выручка в размере 320,5 млн. Долл. США за четвертый квартал 2018 года по сравнению с 292,4 млн. Долл. США в четвертом квартале 2017 года, увеличившись на 9,6%. С учетом изменений в иностранной валюте, ценах на сырьевые товары и прекращении производства гибких многоразовых пакетов и продуктов питания в четвертом квартале выручка выросла на 16,0%.
Убыток, приходящийся на простых акционеров, составляет 99,0 млн долл. США или 1,13 долл. США на обыкновенную акцию в четвертом квартале 2018 года по сравнению с убытком, относящимся к простым акционерам, в размере 119,4 млн долл. США или 1,38 долл. США на обыкновенную акцию в четвертом квартале 2017 года. Убытки в четвертом квартале 2018 и 2017 годы включали неденежные расходы на обесценение гудвилла в размере 81,2 млн. Долл. США и 115,0 млн. Долл. США, соответственно, связанные с платформой для здоровых фруктов.
Скорректированный убыток в размере 9,3 млн долл. США или 0,11 долл. США на обыкновенную акцию в четвертом квартале 2018 года по сравнению с скорректированным убытком в размере 8,8 млн долл. США или 0,10 долл. США на обыкновенную акцию в четвертом квартале 2017 года.
Скорректированный показатель EBITDA¹ в размере 9,1 млн. Долл. США или 2,8% выручки за четвертый квартал 2018 года по сравнению с 9,4 млн. Долл. США или 3,2% выручки в четвертом квартале 2017 года.
Убыток, относящийся к простым акционерам, Скорректированный убыток¹ и Скорректированный показатель EBITDA¹ за четвертый квартал 2018 года, включал в себя временную прибыль до налогообложения в размере 0,3 млн долл. США, признанную в себестоимости реализованных товаров, что связано с чистым влиянием изменений курса иностранной валюты и цен на товары в квартал, по некоторым контрактам в рамках европейских операций сегмента Global Ingredients, по сравнению с прибылью до налогообложения в 0,8 млн. долл. США в четвертом квартале 2017 года.
Продажа специализированного и экологически чистого соевого и кукурузного бизнеса

22 февраля 2019 г. Компания продала свой специализированный и органический бизнес по производству сои и кукурузы компании Pipeline Foods , LLC за 66,5 млн долл. США с учетом определенных корректировок после закрытия. Соевый и кукурузный бизнес входил в состав североамериканского сегмента поставок и поставок сырья, который представлен в сегменте Global Ingredients.

Продажа соевого и кукурузного бизнеса была обусловлена ​​стратегией оптимизации портфеля Компании, которая призвана упростить бизнес и выйти из продуктовых линеек, где Компания не может эффективно обеспечить долгосрочный прибыльный рост. Решение о продаже соевого и кукурузного бизнеса должно позволить Компании перераспределить капитал и человеческие ресурсы для дальнейшего совершенствования растущих потребительских продуктов Компании и международных платформ по органическим источникам. Первоначально приобретенный в 1999 году, соевый и кукурузный бизнес в основном работал автономно на собственной системе ERP, используя при этом центральные ресурсы в определенных функциональных областях.

В 2018 году соевый и кукурузный бизнес принесли 104,4 млн. Долл. США внешнего дохода, 8,3 млн. Долл. США валовой прибыли (включая амортизацию 0,8 млн. Долл. США) и 6,8 млн. Долл. США прибыли до уплаты подоходного налога. Ожидается, что продажа соевого и кукурузного бизнеса упростит деятельность Компании, позволив сократить расходы, которые выходят за рамки сотрудников и расходов, которые будут переданы приобретателю. В результате Компания рассчитывает рационализировать дополнительные расходы на SG & A в размере 3,0 млн. Долл. США. Принимая во внимание вклад проданного бизнеса, а также рационализированную SG & A, скорректированный показатель EBITDA уменьшился бы примерно на 4,6 млн. Долл. США в предварительном исчислении, если бы сделка произошла в начале 2018 финансового года.

Ожидается, что в результате имеющихся в США переносов, не связанных с потерями капитала, сделка будет эффективна с точки зрения налогообложения, а чистая выручка после уплаты сборов, расходов и налогов составит около 64,0 млн. Долл. США в денежной форме. Изначально чистая выручка будет использована для уменьшения привлеченной суммы по глобальной кредитной линии Компании, которая, как ожидается, предоставит дополнительные дополнительные возможности заимствования в размере примерно 46 млн. Долл. США в рамках глобальной кредитной линии. Со временем ожидается, что дополнительные заемные средства будут перераспределены для поддержки будущих стратегических инвестиций. Принимая во внимание ожидаемую чистую выручку и заемные средства, полученные от продажи, общая задолженность по состоянию на 29 декабря 2018 года составила бы приблизительно 445,0 млн долл. США, а доступная емкость в нашей глобальной кредитной линии на основе активов составила бы приблизительно 101,0 млн долл. США,

В рамках сделки SunOpta и Pipeline заключили многолетнее соглашение о поставках определенных органических и не содержащих ГМО ингредиентов, используемых в портфеле напитков и закусок SunOpta .

Обновление плана создания стоимости

В рамках обязательства SunOpta по обеспечению долгосрочной ценности для своих акционеров, в начале 2017 года Компания запустила План создания стоимости. Компания нацелена на реализацию ежегодного повышения EBITDA на основе повышения производительности на 30 миллионов долларов США на первом этапе плана, выполненного в 2017 и 2018 годах. В 2017 году эти преимущества EBITDA были компенсированы расходами, связанными с Планом создания стоимости, включая структурные инвестиции в области качества, продаж, маркетинга, эксплуатации и инженерных ресурсов, а также неструктурной сторонней консультационной поддержки, расходов на увольнение и рекрутинг. В 2018 году эти преимущества EBITDA были компенсированы снижением прибыльности на платформе замороженных фруктов в результате снижения продажных цен и более высоких затрат, которые оба призваны улучшить конкурентное позиционирование за счет повышения продаж, сервис и качество. План также предусматривает увеличение инвестиций в модернизацию капиталовложений на нескольких производственных предприятиях для дальнейшего повышения безопасности, качества и эффективности производства и его возможностей.

План создания стоимости SunOpta основан на четырех основных принципах, которые обеспечивают основу для всех наших усилий по улучшению операционных показателей и обеспечению долгосрочного устойчивого роста и акционерной стоимости. Четыре столпа: оптимизация портфеля, операционное превосходство, эффективность выхода на рынок и устойчивость процесса. В течение четвертого квартала 2018 года Компания продолжала добиваться прогресса по каждому из этих четырех столпов и достигла целевого повышения производительности в рамках первой фазы плана. Прогресс в течение четвертого квартала включал в себя продвижение нескольких ключевых проектов по расширению и расширению возможностей на платформах для напитков и ингредиентов Компании, постоянный импульс в улучшении показателей безопасности, качества и безопасности продуктов питания на всех производственных площадках Компании,

Заглядывая в будущее до 2019 года, Компания продолжит концентрировать свои усилия на обеспечении устойчивого прибыльного роста во всех четырех столпах плана создания стоимости. Эти столпы обеспечивают основу, которая управляет всеми целями Компании в масштабах всей компании. В 2019 году Компания намерена усилить свое внимание в двух ключевых областях:

Операционная эффективность и расширение

Продолжение выполнения важнейших проектов повышения эффективности и расширения, в том числе:
План оптимизации фруктовой маржи Компании, который включает в себя установку и ввод в эксплуатацию нового оборудования для автоматизации и повышения качества на калифорнийских фруктовых фабриках Компании в преддверии сезонов сбора клубники в 2019 и 2020 годах, а также строительство нового независимого общественного холодильного хранилища, расположенного рядом на предприятие в Санта-Мария, все предназначенное для повышения рентабельности в периоды урожая в 2019 и 2020 годах благодаря снижению затрат на рабочую силу и переработку, повышению урожайности и снижению общих затрат на хранение и перевозку.
Добавление новых мощностей и возможностей по розливу и переработке на заводе по производству напитков Allentown к третьему кварталу 2019 года
Открытие нового завода по производству органического масла авокадо, расположенного в Эфиопии во второй половине 2019 года
В рамках инициативы непрерывного совершенствования SunOpta 360 в 2019 году Компания планирует увеличить рентабельность на 10 миллионов долларов в год в сферах производства, закупок и цепочки поставок, причем значительная часть этой цели исходит из плана оптимизации фруктовой маржи.
Рост выручки и повышение рентабельности

Постоянное внимание к безопасности, качеству и обслуживанию пищевых продуктов, включая постоянное совершенствование процессов планирования продаж и операций и возможностей планирования мощностей.
Продолжающийся рост по категориям потребительских товаров Healthy Fruit, Beverage и Snack, с акцентом на продвижение на рынок инновационных инновационных продуктов для увеличения количества продуктов с добавленной стоимостью, которые мы предлагаем нашим клиентам, и нацеленностью на использование емкости в пределах 80% в асептических условиях. сеть к концу 2019 года, включающая новые мощности, которые, как ожидается, появятся в сети в третьем квартале 2019 года
Целевой рост в нашем сегменте Global Ingredients, благодаря которому наше сочетание сертифицированных органических ингредиентов должно составлять более 80% продаж в портфеле, а также достижение 85% загрузки производственных мощностей на недавно расширенном заводе по переработке органического какао к концу 2019 года.
Результаты четвертого квартала 2018 года

Выручка за четвертый квартал 2018 года составила 320,5 млн долларов США, увеличившись на 9,6% по сравнению с 292,4 млн долларов США в четвертом квартале 2017 года. Исключая влияние на выручку в четвертом квартале 2018 года изменений цен, связанных с сырьевыми товарами, курсов обмена валют и В результате прекращения использования гибких повторно запечатываемых пакетов и продуктов питания, выручка в четвертом квартале 2018 года увеличилась на 16,0% по сравнению с четвертым кварталом 2017 года.

Сегмент Global Ingredients получил выручку от внешних клиентов в размере 139,9 млн. Долл. США, увеличившись на 10,3% по сравнению с 126,9 млн. Долл. США в четвертом квартале 2017 года. Исключая влияние на доходы от изменений цен, связанных с сырьевыми товарами и обменных курсов, выручка Global Ingredients в четвертый квартал увеличился на 15,5%. Исключая влияние цен на сырьевые товары и обмен валюты, продажи органических ингредиентов международного происхождения выросли на 17,1% в течение квартала, в основном благодаря росту спроса на какао, фрукты, масла и кофе, а продажи ингредиентов из внутренних источников выросли на 11,3% в течение квартала. , отражая рост продаж органических кормов, а также кукурузы и сои, компенсируемых сохраняющимися мягкими рыночными условиями для подсолнечника.

Сегмент потребительских товаров принес доход в размере 180,6 млн. Долл. США в четвертом квартале 2018 года, увеличившись на 9,1% по сравнению с 165,5 млн. Долл. США в четвертом квартале 2017 года. Исключая влияние цен, связанных с сырьевыми товарами, и продаж многоразовых пакетов и продуктов питания, Выручка потребительских товаров в четвертом квартале выросла на 16,3%. Рост в первую очередь отражает увеличение на 17,8% платформы Healthy Beverage, состоящей из более высоких продаж асептических немолочных продуктов и расширения бульонных продуктов, в сочетании с увеличением выручки на 17,3% на платформе Healthy Fruit благодаря росту продаж среди ключевых розничных клиентов. и сроки поставок крупному клиенту общественного питания.

Валовая прибыль составила 21,3 млн долл. США за квартал, закончившийся 29 декабря 2018 года, что на 7,0 млн долл. США меньше, чем 28,3 млн долл. США за квартал, закончившийся 30 декабря 2017 года. Потребительские товары составили 5,0 млн долл. США от уменьшения валовой прибыли, главным образом в результате стратегическое снижение цен и неблагоприятный ассортимент продуктов для замороженных фруктов в сочетании с уценкой 3,1 млн. долл. США из-за изменения ожидаемого использования состарившихся запасов и 2,0 млн. долл. США, связанных с коммерциализацией новых напитков. Эти факторы были частично компенсированы увеличением объема продаж и снижением себестоимости асептических напитков, а также эксплуатационной экономией за счет прекращения выпуска гибких повторно запечатываемых пакетов и продуктов для питания. Глобальные ингредиенты составили 1,9 млн. Долл. США от снижения валовой прибыли,

В процентном отношении к выручке валовая прибыль за квартал, закончившийся 29 декабря 2018 года, составила 6,6% по сравнению с 9,7% за квартал, закончившийся 30 декабря 2017 года, снижение на 3,1%. Процент валовой прибыли за четвертый квартал 2018 года составил бы приблизительно 8,5%, исключая списание запасов в замороженных фруктах в размере 3,1 млн. Долл. США, затраты в 2,0 млн. Долл. США, связанные с коммерциализацией новых напитков, и начальные затраты в размере 0,7 млн. Долл. США. внутри сегмента Global Ingredients. Процент валовой маржи за четвертый квартал 2017 года составил бы приблизительно 10,1%, исключая влияние списания запасов на 1,3 млн. Долл. США и затрат на закрытие объекта, связанное с выходом из операций с гибкими повторно запечатываемыми пакетами и питательной планкой.

Операционные убытки сегмента¹ составили 6,9 млн. Долл. США, или 2,2% от выручки в четвертом квартале 2018 года, по сравнению с 3,9 млн. Долл. США, или 1,3% от выручки в четвертом квартале 2017 года. Увеличение операционных убытков по сравнению с прошлым годом в основном связано с Снижение валовой прибыли на 7,0 млн долл. США, частично компенсированное сокращением SG & A на 2,3 млн долл. США в связи с сокращением расходов на консультации и персонал, а также уменьшением убытков от курсовой разницы на 1,6 млн долл. США. Операционные убытки составили бы 0,9 млн. Долл. США, или 0,3% от выручки, без учета тех же статей, влияющих на валовую прибыль, а также 0,4 млн. Долл. США на затраты на SG & A, связанные с коммерциализацией нового продукта, и прибыль в размере 0,2 млн. Долл. США от восстановления ранее признанной компенсации на основе запасов для отменены показатели доли подразделения. Операционный убыток составил бы 1 доллар.

Скорректированный показатель EBITDA¹ составил 9,1 млн. Долл. США, или 2,8% выручки, в четвертом квартале 2018 года по сравнению с 9,4 млн. Долл. США, или 3,2% выручки в четвертом квартале 2017 года. За исключением операций с гибкими пакетами с повторным уплотнением и питанием, скорректированный показатель EBITDA за квартал, закончившийся 29 декабря 2018 год составил 9,1 млн долларов США по сравнению с 10,1 млн долларов США за квартал, закончившийся 30 декабря 2017 года.

В течение четвертого квартала 2018 года Компания признала безналичный гудвилл в размере 81,2 млн. Долл. США для списания остатка гудвилла, связанного с платформой для здоровых фруктов, по сравнению с безналичным обесценением гудвилла в размере 115,0 млн. Долл. США, признанным в четвертом квартал 2017 года в результате более низких, чем ожидалось, продаж и операционных показателей по замороженным фруктам.

Компания сообщила об убытках, связанных с простыми акционерами, за четвертый квартал 2018 года в размере 99,0 млн. Долл. США или 1,13 долл. США на обыкновенную акцию по сравнению со 119,4 млн. Долл. США или 1,38 долл. США на обыкновенную акцию в четвертом квартале 2017 года. Скорректированный убыток¹ в четвертом квартале 2018 года составляла 9,3 млн. долл. США или 0,11 долл. США на обыкновенную акцию по сравнению с 8,8 млн. долл. США или 0,10 долл. США на обыкновенную акцию в четвертом квартале 2017 года. См. обсуждение и таблицу ниже в разделе «Меры, не предусмотренные GAAP - Скорректированная прибыль / убыток».

Бухгалтерский баланс и денежный поток

По состоянию на 29 декабря 2018 года баланс SunOpta отражал совокупные активы в размере 896,7 млн ​​долларов США и общую задолженность в размере 509,2 млн долларов США. В течение четвертого квартала 2018 года денежные средства, полученные от операционной деятельности, составили 5,1 млн. Долларов США по сравнению с 48,9 млн. Долларов США в четвертом квартале 2017 года. Снижение денежных средств от операционной деятельности на 43,8 млн. Долларов США отражает увеличение дебиторской задолженности в результате роста продаж, более высокий уровень запасов, в основном органических компонентов, для поддержки ожидаемого объема продаж в 2019 году и снижения операционных показателей. Денежные средства, использованные в инвестиционной деятельности в четвертом квартале 2018 года, составили 6,7 млн. Долл. США по сравнению с 16,8 млн. Долл. США в предыдущем году.
За кварталы и годы, закончившиеся 29 декабря 2018 года и 30 декабря 2017 года
(Неаудированный)
(Все суммы в долларах, выраженные в тысячах долларов США, за исключением сумм на акцию)

Четверть закончилась Год закончился
29 декабря 30 декабря 29 декабря 30 декабря
2018 2017 2018 2017
$ $ $ $

поступления 320521 292395 1260852 1279593

Стоимость проданных товаров 299209 264124 1137382 1134506

Валовая прибыль 21312 28271 123470 145087

Продажа, общие и административные расходы 25792 28094 108248 127507
Амортизация нематериальных активов 2745 2766 11038 11195
Прочие расходы, нетто 1508 11638 2825 23660
Обесценение гудвилла 81222 115000 81222 115000
Убыток от курсовой разницы (прибыль) (331 ) 1268 252 5618

Потеря до следующего (89624 ) (130495 ) (80115 ) (137893 )

Процентные расходы, нетто 8920 8684 34406 32504

Убыток до подоходного налога (98544 ) (139179 ) (114521 ) (170397 )

Восстановление подоходных налогов (1525 ) (21780 ) (5378 ) (35829 )

Потеря сети (97019 ) (117399 ) (109143 ) (134568 )

Доходы, относящиеся к неконтролирующим долям 43 88 62 752

Убыток, связанный с SunOpta Inc. (97062 ) (117487 ) (109205 ) (135320 )

Дивиденды и накопление по привилегированным акциям серии A (+1987 ) (+1961 ) (7909 ) (7809 )

Убыток, относящийся к простым акционерам (99049 ) (119448 ) (117114 ) (143129 )

Базовая и разводненная потеря на акцию (1,13 ) (1,38 ) (1,34 ) (1,66 )

Средневзвешенные обыкновенные акции в обращении (в тысячах)
основной 87351 86724 87082 86355
разбавленный 87351 86724 87082 86355


SunOpta Inc.
Сводный баланс
По состоянию на 29 декабря 2018 года и 30 декабря 2017 года
(Неаудированный)
(Все суммы в долларах выражены в тысячах долларов США)

29 декабря 2018 г. 30 декабря 2017 г.
$ $

АКТИВЫ
Текущие активы
Денежные средства и их эквиваленты 3280 3228
Дебиторская задолженность 132131 125152
Товарно-материальные запасы 361957 354978
Расходы будущих периодов и прочие текущие активы 29024 33213
Налог на прибыль возмещается 7029 12006
Всего оборотных активов 533421 528577

Основные средства 171032 163624
доброжелательность 27959 109533
Нематериальные активы 160975 172059
Отложенные подоходные налоги 182 363
Прочие активы 3169 8017

Всего активов 896738 982173

ОБЯЗАННОСТИ
Текущие обязательства
Банковская задолженность 280334 234090
Кредиторская задолженность и начисленные обязательства 155371 161364
Клиент и другие депозиты 1445 4901
Налог на прибыль 2208 1351
Прочие текущие обязательства +862 +818
Текущая часть долгосрочной задолженности +1840 2228
Текущая часть долгосрочных обязательств 4286 +5300
Всего текущих обязательств 446346 410052

Долгосрочный долг 227023 225805
Долгосрочные обязательства 2079 8352
Отложенные подоходные налоги 8149 15850
Всего обязательства 683597 660059

Серия А Привилегированные акции 81302 80193

КАПИТАЛ
Акционерный капитал SunOpta Inc.
Обыкновенные акции 314357 308899
Добавочный капитал 31796 28006
Накопленный дефицит (206151 ) (89291 )
Накопленные прочие совокупные убытки (9667 ) (7268 )
130335 240346
неконтролируемые интересы 1504 1575
Общий капитал 131839 241921

Общая сумма капитала и обязательств 896738 982173


SunOpta Inc.
Консолидированная отчетность о движении денежных средств
За кварталы и годы, закончившиеся 29 декабря 2018 года и 30 декабря 2017 года
(Неаудированный)
(Выражено в тысячах долларов США)

Четверть закончилась Год закончился
29 декабря 30 декабря 29 декабря 30 декабря
2018 2017 2018 2017
$ $ $ $

ДЕНЕЖНЫЕ СРЕДСТВА, ПРЕДОСТАВЛЯЕМЫЕ

Основная деятельность
Потеря сети (97019 ) (117399 ) (109143 ) (134568 )
Предметы, не влияющие на денежные средства:
Износ и амортизация 8287 8223 32788 32824
Амортизация расходов по выпуску долгов 730 1074 2536 2825
Отложенные подоходные налоги (3533 ) (14559 ) (7390 ) (27899 )
Фондовая компенсация 1544 1576 7939 5709
Нереализованный убыток (прибыль) по производным контрактам (402 ) (156 ) 465 (631 )
Справедливая стоимость условного вознаграждения (287 ) 84 (2635 ) 371
Обесценение долгоживущих активов - 10003 409 18193
Обесценение гудвилла 81222 115000 81222 115000
Резерв для векселей к получению 2232 - 2232 -
Другой (86 ) 55 (197 ) 9
Изменения в безналичном оборотном капитале 12404 44949 (19367 ) 19630
Чистые денежные потоки от операционной деятельности 5092 48850 (11141 ) 31463

Инвестиционная деятельность
Закупки основных средств (6682 ) (18445 ) (31603 ) (41139 )
Выручка от продажи активов - 1609 1437 2385
Платежи, полученные на заметку от продажи бизнеса - 268 1236 307
Приобретение неконтролирующих долей - - - (1737 )
Другой - (268 ) 159 62
Чистые денежные потоки от инвестиционной деятельности (6682 ) (16836 ) (28771 ) (40122 )

Финансирование деятельности
Увеличение (уменьшение) по линии кредитных линий 2797 (26401 ) 50275 22170
Займы по долгосрочным долгам 2029 4759 2029 5176
Погашение долгосрочной задолженности (316 ) (8279 ) (+1810 ) (9959 )
Выплата денежных дивидендов по привилегированным акциям серии А (+1700 ) (+1700 ) (+6800 ) (6691 )
Выручка от реализации опционов на акции и покупки акций работника, за вычетом уплаченных налогов

710 353 1309 5034
Оплата условного вознаграждения - - (4399 ) (4330 )
Дивиденды, выплаченные дочерней компанией неконтрольной доли участия (278 ) - (278 ) -
Оплата расходов по выпуску долгов - (236 ) - (442 )
Другой (203 ) (100 ) (292 ) (390 )
Чистые денежные потоки от финансовой деятельности 3039 (31604 ) 40034 10568

Прибыль (убыток) от курсовой разницы по денежным средствам в иностранной валюте (26 ) (37 ) (70 ) 68

Увеличение денежных средств и их эквивалентов за период 1423 373 52 +1977


Денежные средства и их эквиваленты - начало периода +1857 2855 3228 1251

Денежные средства и их эквиваленты - конец периода 3280 3228 3280 3228


SunOpta Inc.
Сегментированная информация
За кварталы и годы, закончившиеся 29 декабря 2018 года и 30 декабря 2017 года
Неаудированный
(Выражено в тысячах долларов США)

Четверть закончилась Год закончился
29 декабря 30 декабря 29 декабря 30 декабря
2018 2017 2018 2017
$ $ $ $
Выручка сегмента от внешних клиентов:
Глобальные ингредиенты 139942 126906 559712 536928
Потребительские товары 180579 165489 701140 742665
Общая выручка сегмента от внешних клиентов 320521 292395 1260852 1279593

Валовая прибыль сегмента:
Глобальные ингредиенты 12694 14638 55270 65663
Потребительские товары 8618 13633 68200 79424
Общая прибыль сегмента 21312 28271 123470 145087

Операционный доход сегмента (убыток):
Глобальные ингредиенты 5059 2972 16430 19932
Потребительские товары (10159 ) (+4200 ) 1238 11924
Корпоративные услуги (1794 ) (2629 ) (13736 ) (31089 )
Общий операционный доход сегмента (6894 ) (3857 ) 3932 767

Процент валовой прибыли сегмента:
Глобальные ингредиенты 9,1 % 11,5 % 9,9 % 12,2 %
Потребительские товары 4,8 % 8,2 % 9,7 % 10,7 %
Общая доля валовой прибыли сегмента 6,6 % 9,7 % 9,8 % 11,3 %

Операционный доход сегмента:
Глобальные ингредиенты 3,6 % 2,3 % 2,9 % 3,7 %
Потребительские товары -5,6 % -2,5 % 0.2 % 1,6 %
Общий операционный доход сегмента

-2,2 % -1,3 % 0,3 % 0,1 %
За кварталы и годы, закончившиеся 29 декабря 2018 года и 30 декабря 2017 года
(Неаудированный)
(Все суммы в долларах, выраженные в тысячах долларов США, за исключением сумм на акцию)

Четверть закончилась Год закончился
29 декабря 30 декабря 29 декабря 30 декабря
2018 2017 2018 2017
$ $ $ $

поступления 320521 292395 1260852 1279593

Стоимость проданных товаров 299209 264124 1137382 1134506

Валовая прибыль 21312 28271 123470 145087

Продажа, общие и административные расходы 25792 28094 108248 127507
Амортизация нематериальных активов 2745 2766 11038 11195
Прочие расходы, нетто 1508 11638 2825 23660
Обесценение гудвилла 81222 115000 81222 115000
Убыток от курсовой разницы (прибыль) (331 ) 1268 252 5618

Потеря до следующего (89624 ) (130495 ) (80115 ) (137893 )

Процентные расходы, нетто 8920 8684 34406 32504

Убыток до подоходного налога (98544 ) (139179 ) (114521 ) (170397 )

Восстановление подоходных налогов (1525 ) (21780 ) (5378 ) (35829 )

Потеря сети (97019 ) (117399 ) (109143 ) (134568 )

Доходы, относящиеся к неконтролирующим долям 43 88 62 752

Убыток, связанный с SunOpta Inc. (97062 ) (117487 ) (109205 ) (135320 )

Дивиденды и накопление по привилегированным акциям серии A (+1987 ) (+1961 ) (7909 ) (7809 )

Убыток, относящийся к простым акционерам (99049 ) (119448 ) (117114 ) (143129 )

Базовая и разводненная потеря на акцию (1,13 ) (1,38 ) (1,34 ) (1,66 )

Средневзвешенные обыкновенные акции в обращении (в тысячах)
основной 87351 86724 87082 86355
разбавленный 87351 86724 87082 86355


SunOpta Inc.
Сводный баланс
По состоянию на 29 декабря 2018 года и 30 декабря 2017 года
(Неаудированный)
(Все суммы в долларах выражены в тысячах долларов США)

29 декабря 2018 г. 30 декабря 2017 г.
$ $

АКТИВЫ
Текущие активы
Денежные средства и их эквиваленты 3280 3228
Дебиторская задолженность 132131 125152
Товарно-материальные запасы 361957 354978
Расходы будущих периодов и прочие текущие активы 29024 33213
Налог на прибыль возмещается 7029 12006
Всего оборотных активов 533421 528577

Основные средства 171032 163624
доброжелательность 27959 109533
Нематериальные активы 160975 172059
Отложенные подоходные налоги 182 363
Прочие активы 3169 8017

Всего активов 896738 982173

ОБЯЗАННОСТИ
Текущие обязательства
Банковская задолженность 280334 234090
Кредиторская задолженность и начисленные обязательства 155371 161364
Клиент и другие депозиты 1445 4901
Налог на прибыль 2208 1351
Прочие текущие обязательства +862 +818
Текущая часть долгосрочной задолженности +1840 2228
Текущая часть долгосрочных обязательств 4286 +5300
Всего текущих обязательств 446346 410052

Долгосрочный долг 227023 225805
Долгосрочные обязательства 2079 8352
Отложенные подоходные налоги 8149 15850
Всего обязательства 683597 660059

Серия А Привилегированные акции 81302 80193

КАПИТАЛ
Акционерный капитал SunOpta Inc.
Обыкновенные акции 314357 308899
Добавочный капитал 31796 28006
Накопленный дефицит (206151 ) (89291 )
Накопленные прочие совокупные убытки (9667 ) (7268 )
130335 240346
неконтролируемые интересы 1504 1575
Общий капитал 131839 241921

Общая сумма капитала и обязательств 896738 982173


SunOpta Inc.
Консолидированная отчетность о движении денежных средств
За кварталы и годы, закончившиеся 29 декабря 2018 года и 30 декабря 2017 года
(Неаудированный)
(Выражено в тысячах долларов США)

Четверть закончилась Год закончился
29 декабря 30 декабря 29 декабря 30 декабря
2018 2017 2018 2017
$ $ $ $

ДЕНЕЖНЫЕ СРЕДСТВА, ПРЕДОСТАВЛЯЕМЫЕ

Основная деятельность
Потеря сети (97019 ) (117399 ) (109143 ) (134568 )
Предметы, не влияющие на денежные средства:
Износ и амортизация 8287 8223 32788 32824
Амортизация расходов по выпуску долгов 730 1074 2536 2825
Отложенные подоходные налоги (3533 ) (14559 ) (7390 ) (27899 )
Фондовая компенсация 1544 1576 7939 5709
Нереализованный убыток (прибыль) по производным контрактам (402 ) (156 ) 465 (631 )
Справедливая стоимость условного вознаграждения (287 ) 84 (2635 ) 371
Обесценение долгоживущих активов - 10003 409 18193
Обесценение гудвилла 81222 115000 81222 115000
Резерв для векселей к получению 2232 - 2232 -
Другой (86 ) 55 (197 ) 9
Изменения в безналичном оборотном капитале 12404 44949 (19367 ) 19630
Чистые денежные потоки от операционной деятельности 5092 48850 (11141 ) 31463

Инвестиционная деятельность
Закупки основных средств (6682 ) (18445 ) (31603 ) (41139 )
Выручка от продажи активов - 1609 1437 2385
Платежи, полученные на заметку от продажи бизнеса - 268 1236 307
Приобретение неконтролирующих долей - - - (1737 )
Другой - (268 ) 159 62
Чистые денежные потоки от инвестиционной деятельности (6682 ) (16836 ) (28771 ) (40122 )

Финансирование деятельности
Увеличение (уменьшение) по линии кредитных линий 2797 (26401 ) 50275 22170
Займы по долгосрочным долгам 2029 4759 2029 5176
Погашение долгосрочной задолженности (316 ) (8279 ) (+1810 ) (9959 )
Выплата денежных дивидендов по привилегированным акциям серии А (+1700 ) (+1700 ) (+6800 ) (6691 )
Выручка от реализации опционов на акции и покупки акций работника, за вычетом уплаченных налогов

710 353 1309 5034
Оплата условного вознаграждения - - (4399 ) (4330 )
Дивиденды, выплаченные дочерней компанией неконтрольной доли участия (278 ) - (278 ) -
Оплата расходов по выпуску долгов - (236 ) - (442 )
Другой (203 ) (100 ) (292 ) (390 )
Чистые денежные потоки от финансовой деятельности 3039 (31604 ) 40034 10568

Прибыль (убыток) от курсовой разницы по денежным средствам в иностранной валюте (26 ) (37 ) (70 ) 68

Увеличение денежных средств и их эквивалентов за период 1423 373 52 +1977


Денежные средства и их эквиваленты - начало периода +1857 2855 3228 1251

Денежные средства и их эквиваленты - конец периода 3280 3228 3280 3228


SunOpta Inc.
Сегментированная информация
За кварталы и годы, закончившиеся 29 декабря 2018 года и 30 декабря 2017 года
Неаудированный
(Выражено в тысячах долларов США)

Четверть закончилась Год закончился
29 декабря 30 декабря 29 декабря 30 декабря
2018 2017 2018 2017
$ $ $ $
Выручка сегмента от внешних клиентов:
Глобальные ингредиенты 139942 126906 559712 536928
Потребительские товары 180579 165489 701140 742665
Общая выручка сегмента от внешних клиентов 320521 292395 1260852 1279593

Валовая прибыль сегмента:
Глобальные ингредиенты 12694 14638 55270 65663
Потребительские товары 8618 13633 68200 79424
Общая прибыль сегмента 21312 28271 123470 145087

Операционный доход сегмента (убыток):
Глобальные ингредиенты 5059 2972 16430 19932
Потребительские товары (10159 ) (+4200 ) 1238 11924
Корпоративные услуги (1794 ) (2629 ) (13736 ) (31089 )
Общий операционный доход сегмента (6894 ) (3857 ) 3932 767

Процент валовой прибыли сегмента:
Глобальные ингредиенты 9,1 % 11,5 % 9,9 % 12,2 %
Потребительские товары 4,8 % 8,2 % 9,7 % 10,7 %
Общая доля валовой прибыли сегмента 6,6 % 9,7 % 9,8 % 11,3 %

Операционный доход сегмента:
Глобальные ингредиенты 3,6 % 2,3 % 2,9 % 3,7 %
Потребительские товары -5,6 % -2,5 % 0.2 % 1,6 %
Общий операционный доход сегмента

-2,2 % -1,3 % 0,3 % 0,1 %
За три месяца, закончившихся 30 сентября 2018 года по сравнению с 30 сентября 2017 года, SunOpta сообщила о выручке 308,37 млн ​​долларов США против 320,71 млн долларов США (снижение на 3,85%), и аналитики оценили базовую прибыль на акцию - 0,08 доллара США против 0,09 доллара США. За двенадцать месяцев, закончившихся 31 декабря 2017 года по сравнению с 31 декабря 2016 года, SunOpta сообщила о выручке в размере 1 279,59 млн долларов США против 1 346,73 млн долларов США (снижение на 4,99%), а аналитики оценили базовую прибыль на акцию - 1,66 доллара США против - 0,62 доллара США. Аналитики ожидают, что прибыль будет опубликована 26 февраля 2019 года. Отчет будет за финансовый период, заканчивающийся 31 декабря 2018 года. Отчетный EPS за тот же квартал прошлого года составил - 0,10 доллара. Предполагаемый прогноз EPS на следующий финансовый год составляет - $ 0,14, и ожидается, что он будет опубликован 26 февраля 2019 года.
Index - P/E - EPS ( ttm ) -1.68 Insider Own 2.20% Shs Outstand 88.83M Perf Week -46.40%
Market Cap 205.20M Forward P/E - EPS next Y -0.06 Insider Trans 0.00% Shs Float 86.15M Perf Month -44.20%
Income -146.00M PEG - EPS next Q -0.06 Inst Own 62.50% Short Float 2.37% Perf Quarter -45.52%
Sales 1.23B P/S 0.17 EPS this Y -196.70% Inst Trans 6.63% Short Ratio 3.85 Perf Half Y -70.57%
Book/sh 2.61 P/B 0.89 EPS next Y 75.00% ROA -13.80% Target Price 8.50 Perf Year -66.76%
Cash/sh 0.02 P/C 108.00 EPS next 5Y 3.80% ROE -58.60% 52W Range 3.61 - 9.10 Perf YTD -40.31%
Dividend - P/ FCF - EPS past 5Y -50.20% ROI -15.70% 52W High -74.62% Beta 1.23
Dividend % - Quick Ratio 0. 40 Sales past 5Y 4.20% Gross Margin 10.70% 52W Low -36.01% ATR 0.29
Employees 1800 Current Ratio 1.20 Sales Q/Q -3.80% Oper. Margin -9.80% RSI (14) 14.82 Volatility 18.89% 7.46%
Optionable Yes Debt/Eq 2.22 EPS Q/Q 18.10% Profit Margin -11.20% Rel Volume 22.51 Prev Close 4.04
Shortable Yes LT Debt/Eq 0.99 Earnings Feb 26 BMO Payout - Avg Volume 529.61K Price 2.31
Recom - SMA20 -45.05% SMA50 -44.45% SMA200 -64.74% Volume 9,749,415 Change -42.82%