Регистрация

Blackrock

Как фонды на самом деле зарабатывают на Bitcoin📰 За годы наблюдений за финансовыми рынками я пришёл к одному парадоксальному выводу: достаточно провести пять минут в Crypto TikTok (YouTube или X — разницы почти нет), и у вас создаётся ощущение, что весь крипторынок управляется парой «кликов китов» и кричащими заголовками. Вам постоянно внушают, что: 📉 кто-то «покупает на дне» 📈 кто-то «продаёт на вершине» 🐋 а некий крупный игрок «решает судьбу рынка» На первый взгляд это звучит логично. Но реальность… намного сложнее и холоднее. 📣 Я пересмотрел сотни подобных видео — сценарий всегда один и тот же. Яркие обложки, торопливая речь и безапелляционные заявления: «BlackRock покупает — ЦЕНА ВЗЛЕТИТ!» «Киты продают — РЫНОК ОБРУШИТСЯ!» «Институционалы уже здесь!!!» 🎭 Но что скрывается за этой драмой? Никакой глубины. Никакой структуры. И почти полное непонимание того, как институты действительно зарабатывают деньги. 🔍 Вот ключевая истина, которую я усвоил за годы анализа рынков: покупает ли BlackRock Bitcoin или продаёт — для вас это почти не имеет значения. Крупные фонды не торгуют эмоциями и не выживают за счёт угадывания направления, как розничные трейдеры. Им не нужно, чтобы Bitcoin рос. Им не нужно, чтобы Bitcoin падал. 🎯 Им нужна волатильность — просчитанная, измеренная и управляемая. 🧠 Именно этот момент полностью игнорируется в большинстве TikTok-контента. Фонд может купить Bitcoin и одновременно: 🛡️ полностью захеджировать риск ⚖️ оставаться дельта-нейтральным 📊 не занимать направленную рыночную позицию 🔒 быть защищённым и от роста, и от падения цены 👉 Для них покупка BTC — не ставка и не вера, а лишь первый элемент сложной многоуровневой конструкции. Важно не то, сколько они купили, а то, что они делают дальше — о чём большинство розничных трейдеров даже не подозревает. 📉📈 Я часто задаю себе вопрос: почему так называемые «аналитики TikTok» ежедневно говорят об институтах, но никогда не упоминают дельту, гамму, хеджирование или базис? Ответ предельно прост: 👉 они этого не понимают. Если человек: в каждом видео кричит «bullish» и «bearish» верит, что институты «разгоняют цену» но не способен объяснить дельта-нейтральное хеджирование то его мнение о том, что BlackRock «делает» или «планирует», не имеет аналитической ценности. 📊 Чтобы действительно понять логику институтов, посмотрим, как фонд зарабатывает на практике. Предположим, Bitcoin торгуется по $100 000. Фонду не важно, пойдёт ли цена вверх или вниз. Он выстраивает нейтральную опционную конструкцию, делая ставку на волатильность, а не на направление. Когда цена растёт: часть позиции продаётся для балансировки риска прибыль формируется за счёт продажи по более высоким уровням Когда цена падает: позиция докупается дешевле прибыль возникает за счёт покупки по низкой цене 🔁 Цена вверх → продать дороже 🔁 Цена вниз → купить дешевле 👉 Повторять. Системно. Без эмоций. Это и есть gamma scalping — тихий, но устойчивый двигатель прибыли институциональных игроков. 💰 Откуда же берётся их реальный доход? Не из новостей. Не из инфлюенсеров. И точно не из заголовков про ETF. Он формируется за счёт: постоянной ребалансировки хеджей реализованной волатильности выше ожиданий направленно-нейтральных структур строгой математической дисциплины ⛔ Единственный сценарий, когда фондам действительно сложно? Когда рынок… не движется вообще. 🧭 И вот что я хочу сказать вам напрямую, как профессионал рынка: Вы — не BlackRock. У вас нет их инфраструктуры. У вас нет их капитала, скорости и риск-моделей. 👉 Попытки предугадать или копировать их действия не сделают вас лучшим трейдером — они лишь усилят хаос в ваших решениях. ✍️ Мой вывод предельно ясен: наблюдать за действиями крупных фондов, не понимая структуры, стоящей за ними, — это самый быстрый путь к потерям. BlackRock не торгует историями. Не торгует эмоциями. И уж точно не торгует TikTok-нарративами. 🎯 Они торгуют структурой. А вы? Перестаньте смотреть, что делают они. Начните понимать, что должны делать вы. В этом и заключается разница между выживанием и полным вымыванием с рынка. PS: BlackRock и TikTok используются исключительно как иллюстративные примеры.
Обучение
от ChristCharts
А вот BlackRock между прочим снижается.И делает это еще с 15 октября. Снижается также GOOGL c NVIDEA и другие компании. Тонкость ситуации в том, что коррекция американского рынка началась до пятницы 10 октября и продолжается. Где-то произошел более выраженный отскок, где-то его практически не было. Если отбросить спекулятивный фон и рассматривать картину исключительно технически, то перед нами промежуточная коррекция в которой формируется крайняя фаза снижения. Т.е еще вниз допустимо, а после выход в крайнюю фазу роста.
NYSE:BLK
от VREMY_DENGI
Как Blackrock ходит против SP500Заметил такую корреляцию по двум актив. Во-первых в принципе движения очень похожи, что не мудрено, так как Blackrock по всей видимости включает в себя большую часть активов SP500. Во-вторых, что самое важное в этом наблюдении, на истории дивергенция по этим двум активам приводила к значительным коррекциям. И в-третьих в продолжении второго, сейчас картина похожа. Blackrock обычно начинал снижение раньше SP500, как вариант по инсайдерской информации происходило перераспределение актива. За ним через 2-4 недели следовал SP500. Смотря на недельный график Blackrockи падают, а SP летит вверх?! Что думаете на этот счет?
NYSE:BLKКороткая
от ViktorTrendTech
О чем сигнализирует крупнейший инвестиционный фонд?Мы уже поговорили про долгосрочную картину мировых фондовых индексов на примере DAX, обсудили локальную историю и дополняем картину среднесрочным сценарием на примере того же фонда BlackRock. Собственно, а не блекрок ли с вангуард групп правят баллом? Они самые, потому на них и будем ориентироваться. Приятного просмотра!
NYSE:BLK
от VREMY_DENGI
Биткоин к $1 млн и бурный альтсезон этим летом? Разбираем макро, ловим тренды и не поддаемся FOMO Приветствую, адепты рынков! 👋 Сегодня разберем горячие темы: биток на пути к миллиону , макроэкономические пертурбации и грядущий альтсезон, который может взорвать портфели (в хорошем смысле). Но предупреждаю: будет много вопросов и мало однозначных ответов. Погнали! 🌍 Макро-шторм: Япония, госбонды США и "тихий ураган" Баффета Сейчас все взгляды прикованы к долговой пирамиде США и рейтинговым играм. Если кратко: понижение кредитного рейтинга США (спасибо, Moody's) — это красная кнопка для институционалов. А что делает Баффет? Правильно — сидит в кеше, как сфинкс 🗿. Его $157 млрд на счетах — не просто "стратегия", а сигнал: дешевые активы еще упадут в цене, и тогда Оракул ударит. Япония добавляет перчинки: слабый йена и кризис госдолга (260% ВВП!) могут спровоцировать массовый отток капитала из американских бондов. Результат? Рост доходности → обвал акций → крипта как "убежище". Звучит знакомо? Золото , кстати, уже дрожит: после месяцев накоплений начался отток. Куда побегут инвесторы? В биток? Альты? Или в нефть? 🤔 ₿ Биткоин-нарратив: BlackRock, халвинг и "щупальца" институтов Пока одни спорят о 100k или 93k, другие шепчут про 1 млн$ к 2030. Почему? Халвинг: дефицит битка усилится, а BlackRock, Fidelity и прочие гиганты уже запустили ETF-машины. Их цель — выжать ликвидность из рынка. Крипта ≠ скам, но 90% альтов — мусор. Помните 2017-й? Из топ-100 проектов сегодня живы 10%. Фильтруйте или сгорите 🔥. Сценарий: Если доллар и акции рухнут, институты рванут в биток. А дальше — эффект домино: биток растет → альты пампятся. Но! Новых проектов в 2 раза больше, чем в 2021-м. Капитал рассеется тонким слоем, и отличить скам от гема станет сложнее. 🎭 Рынок = Театр марионеток. Как не стать куклой? 1️⃣ Хайп-детектор: Когда бабушки у подъезда обсуждают не цены на помидоры, а Shiba Inu — бегите 🏃♂️. Это пик. 2️⃣ Альтсезон ≠ 1000x: В 2025 не ждите универсальных "ракет". Рынок зрелый: 5-10x на сильных проектах — уже успех. 3️⃣ Тактика BlackRock: Они купят биток, нажмут на деривативы (спойлер: CME фьючерсы уже рулят), обвалят розняков — и скупят дешевле. Ваша защита? DCA, стоп-лоссы и холодная голова. 📌 Правила выживания: стратегия вместо азарта Фиксируй прибыль частями: 1/3на +50%, 1/3 на +100%, остальное — в мечты. Риск-менеджмент: Не вкладывай в альты больше 10% портфеля. Помни: Terra, FTX, Celsius — были "надежными". Следи за потоками: Инструменты вроде Glassnode или Santiment покажут, куда течет "умные деньги". 💭 Заключение: Хаос vs Дисциплина Да, макро шумиха и хайп вокруг ETF могут запустить адскую горку. Но рынок — не лотерея, а игра вероятностей и терпения. Не гонитесь за "альтсезоном мечты" — берите то, что дает рынок здесь и сейчас. И да, когда биток станет мейнстримом — будьте готовы забрать фишки и уйти в кеш. P.S. Крипта — это свобода, но и джунгли. Тут выживают не самые жадные, а самые хладнокровные. Ваша стратегия уже готова? И помните: твиты Илона — не альфа, а ваша дисциплина — да. 🚀 Дисклеймер: Не инвестиционная рекомендация
от BadRockCapital
Dynamics of ETF Fund Outflows and Their Impact on Bitcoin🔺 В целом вижу продолжение отработки плана по активу. Увидели тест нижней границы ренжа и теперь я ожидаю продолжение снижения вплоть до 55000. 🔺 По карте ликвидаций все так же остается огромное количество ликвидности сверху, и в дополнение сформировалась ликвидность в диапазоне 56-57000.🤔 🔺 Основным триггером для снижение цены, а так же для продолжения снижения, выступает отток средств из Bitcoin ETF - только за вчерашний день увидели отток на сумму 563 млн.$!!! ⚠️И впервые был зафиксирован отток от BlackRock - 36.93млн.$. переведи на английский и придумай 3 названия для текста на русском
Длинная
от CeDeFiAi
HBAR и BlackRock манипуляция что с индикаторами? Почему произошел памп? Токен HBAR пампанулся на 100% после новости о том, что BlackRock начал токенизировать активы на их блокчейне Hedera заявили что новость была неправильно истолкована. На самом деле речь идет о токенизации акций вторичного рынка и BlackRock даже не в курсе происходящего. Давайте рассмотрим HBAR с учетом индикаторов Stochastic RSI (Stoch RSI), Moving Average Convergence Divergence (MACD) и Relative Strength Index (RSI). 4-часовой Таймфрейм (4H) Stochastic RSI (Stoch RSI) :Стокастический RSI демонстрирует высокие значения с %K примерно 50.82 и %D около 76.32. Это может указывать на перекупленность, что иногда предшествует коррекции цены вниз. MACD (12, 26, close): MACD находится выше своей сигнальной линии и положительный, что обычно рассматривается как бычий индикатор. Гистограмма MACD также положительна, что подтверждает наличие восходящего тренда. RSI (14 close): RSI находится чуть выше среднего значения (около 60.56), что указывает на некоторую бычью силу, но не достигает уровней перекупленности, которые начинаются примерно с 70. Дневной Таймфрейм (1D) Stochastic RSI (Stoch RSI) :Стокастический RSI показывает очень высокие значения с %K около 89.40, что указывает на сильную перекупленность на рынке и потенциальную вероятность коррекции или разворота цены. MACD (12, 26, close): MACD также выше сигнальной линии и положительный, подтверждая восходящий тренд. Гистограмма MACD увеличивается, что указывает на усиление тренда. RSI (14 close) :RSI около 60.93, что подтверждает наличие восходящего импульса, но, как и на 4H таймфрейме, не показывает перекупленности. Какие выводы? Сравнивая два таймфрейма, можно заметить, что на дневном графике стохастический RSI указывает на значительную перекупленность, что может предвещать возможную коррекцию после недавнего восходящего движения. Однако MACD и RSI на обоих таймфреймах подтверждают существующий восходящий тренд. В любом случае с покупками пока не торопился и дождался показателей более старших таймфреймах, указал зоны прямоугольниками где имеет смысл рассматривать токен к покупке.
от KarimShagimordanov
📈BTC снова выше 52 000. Что дальше?👉BlackRock продолжает памп Bitcoin. На данный момент на их балансе уже 119 681 BTC против 39 925 BTC на 23 января. На прошлой неделе мы получили новый рекорд = +$2.424 млрд. USD притоков в крипто-продукты, ориентированные на BTC, за неделю. 👉Совокупный открытый интерес во фьючерсах на BTC на основных биржах продолжает расти и уже превысил отметку в 22.9 млрд. USD = максимум с ноября 2021 года. При этом соотношение покупателей и продавцов в бессрочном фьючерсе BTCUSDT по данным Binance имеет перевес последних: 42,4% покупателей против 57,6% продавцов, что указывает на вероятность продолжения восходящего движения. 👉При этом всплеска ликвидаций в BTC на данный момент не наблюдается, а последние ликвидации продавцов были 12 и 13 февраля, но их объемы были далеки от локальных максимумов. Это может свидетельствовать о том, что финальный шорт-сквиз еще впереди. 👉Технически, цена смогла закрепиться выше уровня сопротивления в диапазоне 50900 - 51600, что открывает дорогу к росту до следующего уровня сопротивления в диапазоне 53400 - 53800 и второй цели в диапазоне 57800 - 60800. В тоже время хотелось бы отметить, что с 23 января у нас не наблюдалось существенных коррекций и цена, как минимум, не протестировала уровень 47900 - 48600 после пробоя, а индикатор RSI уже достиг зоны перекупленности. Говорить о начале какой-либо коррекции стоит в случае возврата цены ниже отметки 50900. 💡На рынке сейчас настоящая эйфория. Позитивные ожидания скорого начала снижения ставки ФРС накладываются на высокий спрос со стороны ETF-фондов. Так же совсем скоро нас ждет халвинг - событие, которое исторически приводило к росту курса биткоина. Стоит заметить, что это будет первый халвинг при столь высокой ставке ФРС, поэтому многие аналитики не ждут сильного роста курса. Так же исторически, перед халвингом BTC корректируется и с учетом столь сильного роста этого вполне можно ожидать. Искать вход на продажу при этом я не намерен, так как при столь позитивном настрое рынка это очень рисковано. В данный момент рассматриваю варианты покупки альткоинов, которые еще не успели вырасти так же сильно, как BTC. Ну и конечно, буду рассматривать коррекции в BTCUSDT как вариант для покупки. Сейчас же можно попробовать спекулятивные покупки с целями в диапазоне 53400 - 53800.
Длинная
от Stop_Humster
BTC- ETF Не нужно ждать чудес!Всем привет, поделюсь никому не нужными мыслями о предстоящем принятии ETF, не важно что случится, рынок живет своей жизнью и без всяких етф биткойн смог вырасти на 200%, следуя из этого, то никто не мешает ему расти и дальше. Не торгуйти новости! То что классические коррекции в 20% будут случаться, то я предположил вероятные сценарии по точкам где можно добирать лонги. Всем удачи
BINANCE:BTCUSD
от mcmoneypool
В течение этой неделе Bitcoin должен коснуться 40 000 $Последние недели BTC торгуется в коридоре 36 600 - 38 500. Согласно моим наблюдениям за рынком и техническому анализу на данный момент сложно представить новость которая могла бы резко изменить курс первой криптовалюты в сторону понижения. Показательна была реакция биткоина, да и всего крипторынка, на судебный процесс над гендиректором Binance. Думаю, что его в конце лета подобное событие обрушило бы рынок, в то время как в сегодняшнем положении дел оно вызвало лишь небольшое снижение. Также стоит отметить прошедшую встречу представителей SEC и BLackRock. Последние являются флагманом новостной повестки об одобрении ETH. Думаю, что любая нейтральная или положительная новость с этой встречи, которая несомненно просочиться в СМИ, способна подтолкнуть биткоин к 40 000 $, а дальнейшее движение будет зависеть от глубины этой новости.
Длинная
от dastra_network
Сезон банковских отчётностей. BlackRock.Сегодня стартует очередной сезон отчётности в США. Первые выступит банковский сектор, а именно: JPMorgan Chase & Co. (JPM), Citigroup Inc. (C), BlackRock, Inc. (BLK) и Wells Fargo & Company (WFC). Крупнейший мировой финансовый конгломерат BlackRoсk, представители которого входят в большинство закрытых клубов, где обсуждаются происходящие процессы, выстраиваются рамки будущих процессов и принимаются на основе стратегические решения по управлению (например, Бильдербергский клуб). Я не буду сейчас углубляться в это, так как многие не готовы еще видеть такую информацию. Но радует одно - скоро "двери восприятия" откроются сами и невидимое станет видимым. Посмотрим на технику. Бумаги торгуются в нисходящем канале, под фиолетовым углом Ганна, который создаёт приоритет (в 65%) на снижение рынка в синюю зону покупателя. Если сегодня выйдут позитивные данные от компании, то бумаги скорее всего отправятся в ещё одну фазу роста в красную зону (граница канала + глоб. угол Ганна). Если данные отразят суровую экономическую реальность, то это повлечёт за собой отрезвление фондового рынка США и BLK в том числе - акции продолжат нисходящий тренд.
NYSE:BLKКороткая
от Golarty2020
Деньги любят деньгиРыночная капитализация BLK составляет 88.032B USD. Прибыль компании на акцию TTM составляет 36.74 USD, Дивидендная доходность — 3.36%, Коэффициент цена/прибыль — 16.01. Следующая дата отчетности 13 января, оценка — 7.67 USD. Позиция открывается после выхода отчетов. Сигнал дневного графика, с подтверждением на часовом. На отчетах компания показал снижение капитала на 500млрд, однако это в основном связано снижением рынка, так как отдельные инвесторы не покидают фонд. Чистый отток составляет всего 65 млрд. В ответ на это, растет прибыль на акцию, так же привлекает внимание положительные прогнозы представителей компаний на четвертый квартал. Техническая картина - На дневном графике образовался нисходящий клин, который может означать начало разворотной движении. цена укрепилась выше уровня пивота и у нас есть подтвержденный откат от нижней границы клина. На часовом графике есть локальная линия сопротивления, пробой которого открывает нам дорогу для роста. Стоп как всегда ниже живота или под локальным минимумом. Первую часть прибыли будем фиксировать по цене 662 долларов за акцию. Успешной всем торговли!
NYSE:BLKДлинная
от Movsisian
3
BlackRock на коррекцию или "Осторожно, 220 В ))"Очередной претендент на глубокую коррекцию ( "красиво" отработал классическую пятиволновку роста). Если разволновка верна, то "встретимся" в районе 220 в долгосрочной перспективе . Решение каждый принимает сам! P.S. Шип от марта 2020 очень наглядно подтверждает правило разволновки о том , что прямую, проведенную через вершины 2 и 4 , график не должен пересекать до начала коррекции ABC ).
NYSE:BLK
от EvgeniiVik
Акции не будут падать вечно. Несколько дешевых вариантов акцийАкции компаний по управлению активами сильно пострадали в этом году во время падения рынка, некоторые из них упали на 35%-45%, что почти вдвое превышает падение индекса S&P500. Ни одна отрасль не связана более тесно с рынками акций и облигаций, поэтому медвежий рынок снижает активы под управлением этих компаний, их доходы и прибыль. В последнее время прогнозы прибыли на 2022 год снижаются, и в ближайшее время доходы окажутся ниже прошлогодних показателей. Тем не менее, даже на таком неблагоприятном фоне акции выглядят привлекательно. Акции большинства компаний, управляющих активами, торгуются по цене, эквивалентной 10-кратному прогнозируемому доходу на 2022 год или ниже, а их дивидендная доходность составляет от 3% до 5%. У большинства компаний крепкие балансы, а выплата дивидендов, как правило, выглядят надежной. Эксперты Barrons предлагают воспользоваться перспективами восстановления фондового рынка и долгосрочными инвестиционными и пенсионными потребностями многочисленного поколения миллениалов, возраст которых составляет около 40 лет. Ведущие управляющие компании, торгующиеся на бирже, представлены компаниями BlackRock $BLK, T. Rowe Price Group $TROW, Invesco $IVZ, AllianceBernstein Holding $AB и Franklin Resources $BEN. Эти компании с традиционным управлением торгуются по более низким оценкам, чем более быстрорастущие и с более высокими комиссионными за услуги альтернативные управляющие, такие как Blackstone $BX. BlackRock "Многие из этих акций чрезвычайно дешевы по сравнению с оценками их справедливой стоимости", - говорит Греггори Уоррен, аналитик Morningstar. Он отдает предпочтение лидеру отрасли BlackRock, а также T. Rowe Price. BlackRock управляет 9,6 триллионами долларов и имеет лучшую платформу биржевых фондов iShares. Как отмечает Уоррен, инвесторы поощряют управляющих активами за естественный рост активов под управлением и маржи. "BlackRock выделяется среди всех, потому что обслуживает сегмент пассивных инвестиций", - говорит он. "Благодаря своему бизнесу, основанному на индексах и ETF, она обеспечивает ежегодный органический рост активов под управлением на 3-5%, в то время как большинство других компаний с трудом добиваются положительного органического роста". В первом квартале приток средств в долгосрочные стратегии BlackRock составил 5% в год. Компания также имеет рентабельность операционной прибыли более 40%. Акции BlackRock, которые торгуются на уровне $585, вернулись туда, где они были в начале 2018 года, когда активы компании под управлением составляли $6 трлн. Акции торгуются с 15-кратным прогнозируемым доходом на 2022 год и дают дивидендную доходность 3,3%. Уоррен оценивает справедливую стоимость в $880 за акцию. BlackRock продолжает расширять "экономический ров", - говорит аналитик CFRA Кэти Сейферт. Она указывает на технологические инициативы компании, такие как Aladdin, система управления портфелем, которая набирает обороты в инвестиционной индустрии. T. Rowe Price Group T. Rowe Price приняла на себя один из самых серьезных ударов в секторе: ее акции упали на 46%, до $106. Бывшая любимица инвесторов столкнулась с оттоком средств, а показатели ее паевых фондов, ориентированных на рост, в этом году были удручающими. Один из основных фондов компании, T. Rowe Price New Horizons $PRNHX, в этом году упал на 40%. Однако компания имеет одну из лучших франшиз среди традиционных управляющих, занимая 3-е место в целевых фондах после Fidelity и Vanguard и демонстрируя исторически высокие показатели эффективности фондов. У компании впечатляющий опыт работы с акционерами: за последние 30 лет рост прибыли и дивидендов составил 17% в годовом исчислении. Сейчас акции компании торгуются дешево по 10,5-кратному прогнозируемому доходу на 2022 год, а дивидендная доходность составляет 4,5%. T. Rowe Price также имеет один из лучших балансов в отрасли: 3,5 миллиарда долларов, или 16 долларов на акцию, денежных средств и фондовых инвестиций. "Среди активных управляющих она лучшая в своем классе", - говорит Уоррен. " Текущий мультипликатор в размере 10-11х - это неслыханно для T. Rowe". Уоррен оценивает справедливую стоимость акций T. Rowe в $155. Исторически акции торговались с 15-кратным коэффициентом прогнозируемой прибыли. AllianceBernstein AllianceBernstein, на 65% принадлежащий страховой компании Equitable Holdings $EQH, оказался не столь заметным успешным фондом с постоянным притоком средств. Ее партнерские подразделения, которые стоят примерно по 40 долларов, в этом году держались лучше, чем группа по управлению активами. В структуре активов компании примерно 45% составляют акции, 40% - облигации и 15% - альтернативные и другие инвестиции. Компания также имеет привлекательный розничный брокерский бизнес, ориентированный на клиентов с высоким уровнем благосостояния. Компания организована как товарищество с низкой налоговой ставкой менее 10%, поэтому у нее нет фиксированных выплат. Вместо этого она выплачивает практически всю свою прибыль в виде дивидендов, и в настоящее время ее дивидендная доходность составляет около 10% исходя из показателей за 12 месяцев. Invesco Invesco имеет широко диверсифицированный бизнес, включая активные и пассивные инструменты, с активами под управлением в размере 1,6 трлн долларов США и одной из лучших историй притока средств в группе. Ее лучшим бизнесом являются ETFs, во главе которых стоит Invesco QQQ Trust $QQQ с капиталом 150 млрд долларов. Invesco занимает 4-е место после iShares, Vanguard и State Street $STT по активам ETF. Акции по цене около $16 торгуются всего в 6,5 раз выше прогнозируемой прибыли на 2022 год и имеют дивидендную доходность 4,7%. Руководство компании приложило немало усилий, чтобы изменить показатели фонда, и в этом году наблюдается положительная динамика потоков Franklin Resources Чтобы стимулировать рост, Franklin Resources в последние годы сделала несколько приобретений, среди которых особо выделяется сделка по покупке Legg Mason за 6,5 млрд долларов в 2020 году, что примерно удвоило активы под управлением компании. Акции компании по цене около $23 торгуются всего в шесть раз дороже прогнозируемой прибыли в сентябре 2022 финансового года. Дивиденды выглядят солидно, учитывая, что коэффициент выплат составляет менее 35%. Низкая оценка отражает сохраняющийся чистый отток средств, который компания пытается решить путем наращивания своего бизнеса по управлению альтернативными активами, который в настоящее время насчитывает более 200 миллиардов долларов инвестиций. Благодаря своим бизнес-моделям, не требующим больших затрат на активы, инвестиционные менеджеры должны быть в состоянии пережить спад на рынке. Их пострадавшие акции предлагают неплохую возможность заработать на возможном восстановлении рынка.
NYSE:BLKДлинная
от PavelPK
BlackRock Inc. — Управление инвестициямиBlackRock Inc. — Управление инвестициями Справочная информация по компании BlackRock Inc. предоставляет услуги по управлению инвестициями, управлению рисками и консультированию институциональных и розничных клиентов по всему миру. Платформа компании позволяет ей предлагать активные (Альфа) инвестиции с индексными (бета) продуктами и управление рисками для разработки индивидуальных решений. Ассортимент его продукции включает в себя портфели с одним и несколькими классами активов, инвестиции в акции, фиксированный доход, альтернативы и инструменты денежного рынка. Компания предлагает свои продукты напрямую и через посредников включая открытые и закрытые взаимные фонды, биржевые фонды iShares и другие биржевые продукты, коллективные инвестиционные фонды и отдельные счета. Компания также предлагает свои инвестиционные системы BlackRock Solutions, управление рисками и консультационные услуги в первую очередь институциональным инвесторам. Его клиентами являются розничные, высокодоходные и институциональные инвесторы, состоящие из пенсионных фондов, официальных учреждений, эндаументов, страховых компаний, корпораций, финансовых институтов, центральных банков и суверенных фондов благосостояния. Компания была основана в 1988 году со штаб-квартирой в Нью-Йорке, штат Нью-Йорк. История BlackRock на протяжении четверти века — это стремление ставить клиентов на первое место, инновационное мышление, страсть к производительности и сотрудничеству. BlackRock начал свою деятельность с восьми человек в одной комнате, которые верили, что смогут построить лучшую фирму по управлению активами. Они разделяли решимость ставить потребности и интересы клиентов на первое место, приверженность четкому мышлению, основанному на фактах, а также страсть к пониманию и управлению рисками. Основанная под эгидой Blackstone Group, фирма изначально была ориентирована на фиксированный доход. Прислушиваясь к клиентам и понимая их неудовлетворенные потребности, фирма смогла разработать важные инновации, связанные с закрытыми фондами, трастами, с установленными взносами. Одним из них был Фонд Blackstone Term Trust, который привлек 1 миллиард долларов и вывел бизнес на путь устойчивого роста и успеха. В 1992 году фирма переименовалась в BlackRock. К концу того же года BlackRock владела активами на 17 миллиардов долларов; в конце 1994 года эта цифра составляла 53 миллиарда долларов. На протяжении своей жизни BlackRock провела серию трансформационных слияний, которые добавили ключевые инвестиционные компетенции. Эти приобретения укрепили ассортиментную линейку продуктов и услуг BlackRock, а также значительно расширили масштабы и глобальный охват. Крупнейшее из слияний произошло в 2009 году, когда BlackRock приобрела Barclays Global Investors, предоставив фирме дополнительные возможности активного, индексного и биржевого фонда через iShares. Сегодня BlackRock является ведущим мировым управляющим активами, обслуживающим многие крупнейшие мировые компании, пенсионные фонды и государственные учреждения, а также миллионы людей всех слоев общества. Продукты компании BlackRock Inc. (BLK) по некоторым показателям является крупнейшей инвестиционной управляющей компанией в мире, с более чем 7,3 трлн долларов активов под управлением, по состоянию на 30 июня 2020 года являясь крупной публичной компанией с рыночной капитализацией более 89 миллиардов долларов. Компания предлагает различные фонды и портфели, инвестирующие в такие инструменты, как акции, инструменты денежного рынка и инструменты с фиксированной доходностью. Большую часть своих доходов BlackRock генерирует от инвестиционных консультаций и комиссионных сборов. BlackRock было поручено помочь выполнить программу покупки облигаций Федеральной Резервной Системы США в рамках ответных мер Центрального банка на пандемию COVID-19. Конкурентное окружение T . Rowe Price Group , Inc . — глобальный управляющий активами. Фокусируется на оказании помощи клиентам в достижении их долгосрочных инвестиционных целей. Компания основана в 1937 году Томасом Роу Прайсом-младшим. На данный момент имеет представительства в 16 странах на 4 континентах. Общий объем активов под управлением: 1,31 трлн долл. США. TD Ameritrade — предоставляет инвестиционные и торговые услуги для 11 миллионов клиентских счетов, общая сумма активов которых превышает $1 трлн. С клиентами, совершающими в среднем около 500 000 сделок каждый день, он сохраняет лидерские позиции, которые он занял, когда основатель Джо Рикеттс открыл свои двери в Омахе, штат Нью-Йорк, в 1975 году. MSCI Inc. — вместе со своими дочерними компаниями компания предоставляет клиентам инструменты поддержки инвестиционных решений для управления своими инвестиционными процессами по всему миру. Компания работает в четырех сегментах: индексы, аналитика, ESG и недвижимость. Индексный сегмент в основном предоставляет фондовые индексы для использования в различных областях инвестиционного процесса, включая создание индексных продуктов и бенчмаркинг производительности, а также построение портфеля и ребалансировку, брокерско-дилерские структурированные продукты и распределение активов. Аналитический сегмент предлагает управление рисками, атрибуцию производительности и управление портфелем контента, приложений и услуг, которые предоставляют клиентам интегрированное представление о риске и доходности, а также анализ рынка, кредита, ликвидности и риска контрагентов по различным классам активов, охватывающих краткосрочные, среднесрочные и долгосрочные временные горизонты. Сегмент ESG предоставляет продукты и услуги, которые помогают институциональным инвесторам понять, как экологические, социальные и управленческие факторы влияют на долгосрочный риск их инвестиций; а также продукты данных и рейтингов для использования при построении индексов акционерного капитала и фиксированного дохода, чтобы помочь институциональным инвесторам оценивать эффективность инвестиций ESG и выпускать индексные инвестиционные продукты, а также управлять, измерять и отчитываться о мандатах ESG. Сегмент недвижимости предлагает анализ эффективности работы фондов, инвесторов и управляющих недвижимостью. Этот сегмент предоставляет продукты и услуги, которые включают в себя исследования, отчетность, рыночные данные и бенчмаркинг; а также бизнес-аналитику для владельцев недвижимости, менеджеров, девелоперов и брокеров. Компания обслуживает владельцев активов и управляющих, банки и управляющих активами. Компания была основана в 1998 году со штаб-квартирой в Нью-Йорке, штат Нью-Йорк. Стратегия развития Организация считает, что способность компании интегрировать устойчивые методы ведения бизнеса в свою стратегию и деятельность является неотъемлемой частью обеспечения долгосрочной ценности. Компания признает важность прозрачности своей деятельности перед заинтересованным лицами и инвесторами. Ежегодно обсуждается корпоративная стратегия развития, уделяется особое внимание бизнес-обзорам и стратегическим темам на предстоящий год. Эти презентации служат основой для активного, постоянного диалога между Советом директоров и высшим руководством о стратегических рисках и возможностях, стоящих перед BlackRock и ее направлениями бизнеса Риски Кредитный риск — кредитный риск относится к возможности того, что эмитент ценной бумаги не сможет произвести выплаты процентов и основной суммы долга в установленный срок. Изменения в кредитном рейтинге эмитента или восприятие рынком кредитоспособности эмитента также может повлиять на стоимость инвестиций фонда в этого эмитента. Риск Долговых Ценных Бумаг — Долговые ценные бумаги, такие как облигации, сопряжены с кредитным риском. Долговые ценные бумаги также подвержены риску изменения процентной ставки. Риск Депозитарных Расписок — Эмитенты безотзывных депозитарных расписок не обязаны раскрывать информацию, которая в США считается существенной. Таким образом, может быть меньше доступной информации в отношении этих эмитентов. Депозитарные расписки, как правило, подвержены тем же рискам, что и иностранные ценные бумаги, которые они представляют. Риск Деривативов — Использование фондом деривативов может снизить доходность фонда. Риск использования фондом деривативов заключается в том, что колебания их стоимости могут не полностью коррелировать с общим состоянием рынка ценных бумаг. Возможное отсутствие ликвидного вторичного рынка деривативов и вытекающая из этого неспособность Фонда продать или иным образом закрыть позиции по ним может привести к убыткам. Риск Развивающихся Рынков — Развивающиеся рынки более рискованны, чем развитые, потому что они имеют тенденцию развиваться неравномерно. Инвестиции в развивающиеся рынки можно считать спекулятивными. Развивающиеся рынки с большей вероятностью столкнутся с гиперинфляцией и девальвацией валют, что может негативно сказаться на доходности инвесторов. Кроме того, многие развивающиеся рынки ценных бумаг имеют гораздо более низкие объемы торгов и меньшую ликвидность, чем развитые рынки. Риск роста процентных ставок — Когда процентные ставки растут, определенные обязательства могут погашаться должником медленнее, чем ожидалось. Последние пресс-релизы 03/12/2020 Исследование BlackRock показывает ускорение устойчивого инвестирования 01/12/2020 BlackRock представила новое предложение для обеспечения перехода инвесторов к чистым нулевым выбросам 27/11/2020 Гэри С. Шедлин из BlackRock выступит на конференции Goldman Sachs US Financial Services Conference 2020 8 декабря Основные финансовые показатели BlackRock Inc. — Управление инвестициями Среднегодовой рост выручки на 5 летнем периоде составляет 3,6% цена акции при этом выросла на 7,0%. Свободный денежный поток снизился на 6,0%. Показатель Чистый долг/EBITDA составляет 17,9, во многом за счет задолженности перед клиентами по управлению капиталом, при этом данный долг покрывается активами компании. Показатели рентабельности держаться на высоком уровне. Уменьшение чистой прибыли произошло за счет увеличения налоговых начислений. Рыночная капитализация компании $111 400 млн., при стоимости предприятия $112 800 млн. Технический анализ Для себя мы определили два существенных уровня поддержки, первый в районе 600$, второй в районе 480$. На второй можем прийти в случае глубокой коррекции. Выводы Для нас компания занимает лидирующие позиции в своем сегменте и является эталоном. На текущих уровнях выглядит сильно перекупленной. В случае снижения к уровням поддержки будем обязательно покупать. Disclaimer Все материалы и выводы лишь субъективное мнение авторов и не являются торговой рекомендацией!!! Подписывайтесь, ставьте лайки, будет интересно! Спасибо за внимание, всем удачных инвестиций!
NYSE:BLK
от RumInvest
5