Forecasting - Locally Weighted Regression

2138 просмотров
This is a continuation of the series on forecasting techniques.
Locally weighted linear regression is a non-parametric algorithm, that is, the model does not learn a fixed set of parameters as is done in ordinary linear regression . Rather parameters Θ (theta) are computed individually for each query point x. While computing Θ, a higher “preference” is given to the points in the training set lying in the vicinity of x than the points lying far away from x.
For a detailed discussion see
and for the formula see

Here you can see a shortcut application of this technique to time series with results unexpectedly favorable for price data labelling.

Good at detecting pullbacks. Can be incorporated into a trading system as a signal generator. Alerting is included.
Скрипт с открытым кодом

В истинном духе TradingView автор этого скрипта опубликовал его с открытым исходным кодом, чтобы трейдеры могли понять, как он работает, и проверить на практике. Вы можете воспользоваться им бесплатно, но повторное использование этого кода в публикации регулируется Правилами поведения. Вы можете добавить этот скрипт в избранное и использовать его на графике.

Хотите использовать этот скрипт на графике?