Индикаторы профиля объёма: основные понятия

Определение

Профиль объёма — это продвинутый индикатор технического анализа, который показывает торговую активность за условленный период времени на определённых ценовых уровнях. С учётом таких пользовательских параметров, как количество строк и период времени, индикатор строит на графике гистограмму, отражающую доминирующие или значимые ценовые уровни, основанные на объёме. По сути, профиль объёма берёт в расчёт общий объём, торгуемый на определённом ценовом уровне за указанный период времени, и делит этот общий объём на растущий объём (сделки, которые привели к росту цены) или снижающийся объём (сделки, которые привели к снижению цены), а затем предоставляет эту информацию трейдеру.

Вы можете использовать следующие типы профилей объёма:

Основные понятия

Алгоритм расчёта

Индикаторы профиля объёма рассчитываются на основе данных по одному и тому же инструменту на более низких временных интервалах. К примеру, для рассчёта профиля объёма одной дневной сессии загружаются все одноминутные бары, которые торговались в эту дневную сессию, а также анализируются ценовые уровни, на которых они торговались, и направление движения цены. Если бар закрывается выше или на одном уровне с ценой открытия, он считается восходящим, если ниже — то нисходящим. После анализа эти данные добавляются в гистограмму профиля объёма.

Временной интервал, на основе которого будет строиться расчёт, выбирается для каждого индикатора в отдельности.

Использование объёма в расчётах

Профиль объёма использует следующие разновидности объёмов:

торговый объём — для акций;
тиковый объём* — для индексов, форекса и криптовалютных cfd;
базовый или котировочный объём — для криптовалют;

*тиковый объём показывает сколько раз изменялась цена.

Мы используем растущий/снижающийся объём вместо объёма покупок/продаж и вычисляем профиль объёма на основе ценового движения внутри бара: если цена закрытия больше или равна цене открытия — это растущий объём, если цена закрытия меньше цены открытия — это снижающийся объём.

Стандартные уровни значимости

Точка контроля (POC) — ценовой уровень за период времени с наивысшим объёмом торговли.
Верхнее значение профиля (Profile High) — самый высокий ценовой уровень за указанный период времени.
Нижнее значение профиля (Profile Low) — самый низкий ценовой уровень за указанный период времени.
Зона стоимости (Value Area или VA) — диапазон ценовых уровней, в пределах которого торговался определенный процент от общего объёма за какой-то период времени. Как правило, этот процент устанавливается на уровне 70%, однако это остается на усмотрение трейдера.
Верхнее значение зоны стоимости (VAH) — самый высокий ценовой уровень в пределах зоны стоимости.
Нижнее значение зоны стоимости (VAL) — самый низкий ценовой уровень в пределах зоны стоимости.

Расчёт зоны стоимости (VA)

Определите общий объём торговли (т.е. общий объём покупок и продаж) в профиле.
Возьмите значение общего объёма покупок и продаж и умножьте его на 0.7, чтобы определить, какое количество составляет 70 процентов от общего объёма торговли (70% — это значение по умолчанию, трейдер может выбрать любой процент).
Начните с Точки контроля (POC), строки в профиле с наибольшим общим объёмом, и запишите её значение. Таким образом, POC станет первой строкой профиля, добавленной в Зону стоимости
Посмотрите на две строки над POC (т.е. на начальную зону стоимости) и добавьте их общий объём.
Затем посмотрите на две строки под POC и также добавьте их общий объём.
Определите, какое из значений общего объёма больше, и добавьте его к числу общего объёма POC, найденному в пункте 3.
Повторите пункты 4 и 5, добавив большее из двух чисел к зоне стоимости (VA).
Как только общий объём найденой зоны стоимости будет соответствовать или немного превысит число, найденное в пункте 2, вы определите зону стоимости.
Наивысшая строка зоны стоимости будет верхним значением зоны стоимости (VAH), а крайняя нижняя строка — нижним значением зоны стоимости (VAL).

Расчёты на нестандартных типах графиков (Хейкен Аши, Ренко и т.д.)

При использовании индикаторов профиля объёма на таком графике необходимо учитывать, что его данные являются синтетическими (т.е. не отражают реальные цены), что также будет влиять на данные объёма. К примеру, одна дневная свеча, закрывшаяся выше цены своего открытия, может превратиться в N последовательно восходящих кирпичиков Ренко. Дневной объём для этой свечи будет разделён на N, и полученное значение будет присвоено каждому кирпичику в последовательности. Если не учесть этот фактор, то прогнозы могут оказаться неточными и помешают эффективности торговой стратегии.

Стиль

Профиль объёма

Включает или выключает отображение гистограммы профиля объёма.

Значения

Включает или выключает отображение числовых значений на самой гистограмме объёма и позоляет изменить цвет текста. То, что обозначают эти значения, зависит от выбранного в настройках параметра для Объёма (вкладка Агрументы): "Итого" отображает общий объём для данной строки, "Вверх/вниз" — последовательнось растущих и снижающихся объёмов, а "Дельта" — дельту, т.е. разницу между растущим и снижающимся объёмом для данной строки.

Ширина (% от прямоугольника)

Регулирует ширину строк гистограммы. Самая длинная строка масштабируется в соответствии с заданным значением, а все остальные — на основе её масштаба: например, если для параметра Ширина выбрано значение 40, а индикатор показывает 3 строки с объёмами 20К, 40К и 100К , то ряд 100К будет занимать 40% ширины гистограммы, 40К — 40% от 40% (т.е. 16% от общего объёма), а 20К — 20% от 40% (т.е. 8% от общего объёма).

Расположение

Показывает строки слева или справа.

Растущий объём

Изменяет цвет и степень прозрачности для растущего объёма (покупок).

Снижающийся объём

Изменяет цвет и степень прозрачности для снижающегося объёма (продаж).

Восходящ. зона стоимости

Изменяет цвет и степень прозрачности для восходящей зоны стоимости.

Нисходящ. зона стоимости

Изменяет цвет и степень прозрачности для нисходящей зоны стоимости.

VAH

Включает или выключает отображение верхнего значения зоны стоимости (VAH).

VAL

Включает или выключает отображение нижнего значения зоны стоимости (VAH).

POC

Включает или выключает отображение точки контроля(POC).

Динамическая точка контроля (POC)

Включает или выключает отображение динамической точки контроля, показывая, как изменялась POC во время торговой сессии.

Динамическая зона стоимости (VA)

Включает или выключает отображение динамической зоны стоимости, показывая, как изменялась VA во время торговой сессии.

Прямоугольник гистограммы (недостуно для профиля объёма видимой области)

Изменяет цвет заливки и степень прозрачности области профиля объёма.

Что искать

Уровни поддержки и сопротивления

Первое, для чего большинство трейдеров используют профиль объёма — это определение базовых уровней поддержки и сопротивления. Важно отметить, что подобное использование профиля объёма характерно для реактивного метода торговли (когда трейдер действует после получения сигнала индикатора). Это означает, что, в отличие от проактивных, т.е. упреждающих методов (например, линий трендов и скользящих средних), которые опираются на текущие ценовые движения и анализ для прогнозирования будущих колебаний цен, реактивные методы ориентируются на свершившиеся колебания цен и поведение объёмов в прошлом. Согласно базовому техническому анализу, уровень поддержки — это ценовой уровень, который будет поддерживать цену на пути вниз, а уровень сопротивления, в свою очередь, будет ограничивать цену в росте. На основе этого можно сделать вывод, что ценовой уровень вблизи нижней границы профиля, который по объёму в значительной степени благоприятствует стороне покупки, является хорошим показателем уровня поддержки. Обратное также верно — ценовой уровень вблизи верхней части профиля, который по объёму в значительной степени благоприятствует стороне продажи, является хорошим показателем уровня сопротивления.

Зоны накопления объёмов

Зоны накопления высоких объёмов (HVN) — это пики в объёме на ценовом уровне или рядом с ним. HVN можно рассматривать как показатель периода консолидации. Обычно как сторона покупки, так и сторона продажи проявляют большую активность и, по сравнению с другими уровнями профиля, рынок может оставаться на этом ценовом уровне достаточно долгое время. Таким образом у актива появляется "справедливая стоимость". Когда цена приближается к предыдущей зоне накопления высоких объёмов (или же зоне справедливой стоимости), ожидается продолжительный период бокового движения. Вероятность того, что рынок мгновенно преодолеет эту цену, очень мала.

Зоны накопления низких объёмов (LVN) — противоположные HVN зоны. Это впадины (или значительные падения) в объёме на ценовом уровне или около него. Зоны с низким объёмом обычно являются результатом затяжного тренда или пробоя. Во время затяжного тренда или пробоя, как правило, объём сначала резко увеличивается, а затем сокращается. Подобное падение может представлять собой "зону несправедливой стоимости" для актива. Когда цена приближается к предыдущей зоне накопления низких объёмов (или зоне несправедливой стоимости), рынок с гораздо большей вероятностью пробьёт или отскочит от этого ценового уровня. Так как это считается зоной несправедливой стоимости, рынок не будет тратить на реакцию столько времени, сколько тратил бы по сравнению с другими уровнями профиля.

Пример стратегии

Как и большинство других инструментов или индикаторов, профиль объёма имеет ряд применений. Существует множество торговых стратегий, в которых профиль объёма используется в качестве ключевого компонента. Ниже приведены основы одной такой стратегии, базирующейся на сравнении цены открытия текущего дня с профилем объёма предыдущего дня:

Если цена открытия текущего дня выше зоны стоимости предыдущего дня (но всё ещё ниже верхнего значения профиля), то следует ожидать отката цены к точке контроля, а затем продолжения роста (к цене открытия). Таким образом, во время отката к контрольной точке появляется возможность для покупки.
Если цена открытия текущего дня ниже зоны стоимости предыдущего дня (но всё ещё выше нижнего значения профиля), то следует ожидать отката цены к контрольной точке, а затем продолжения падения (к цене открытия). Таким образом, во время отката к контрольной точке появляется возможность продажи.
Если цена открытия текущего дня полностью за пределами зоны стоимости предыдущего дня (т.е. выше верхнего значения или ниже нижнего значения профиля), это можно рассматривать как возможный пробой направления цены открытия относительно диапазона профиля предыдущего дня.

Заключение

Профиль объёма — ценный инструмент технического анализа, который используется трейдерами во всем мире. Ключевым фактором, определяющим актуальность профиля объёма, является его универсальность. Широкий спектр применений этого инструмента построения графиков поистине впечатляет. В отличие от многих других индикаторов, прикладную пользу профиля объёма можно назвать неоспоримой. Этот индикатор предоставляет точные данные, и трейдеру остается только найти свой способ, чтобы применить их на практике. Несмотря на свою простоту, профиль объёма — отличный реактивный метод для обнаружения традиционных областей поддержки и сопротивления, трейдеры до сих пор находят новые способы для настройки индикатора таким образом, чтобы он работал в проактивных целях. Пример торговой стратегии, приведенный ранее в статье, превосходно это подтверждает.