Новостной фон и торговые идеи на 21.11.2018 года

На валютном рынке вчера ветер изменился в очередной раз (доллар снова в фаворе), проблемы на рынке криптовалют, как и на фондовом рынке США, продолжаются. Что характерно, происходило все это без явных на то информационных инъекций.

В целом картина складывается печальная как для покупателей криптовалют, так и для быков на фондовом рынке США. Биткоин уже потерял порядка 80% своей стоимости и судя по всему намерен потерять еще сколько-то. А фондовый рынок США официально перешел на медвежью территорию после потери 20% от максимумов. Так что нужно лишний раз подумать, стоит ли плыть против текущего течения на этих рынках. Собственно Goldman Sachs уже высказался по этому поводу, порекомендовав активнее уходить в кэш с целью переждать неблагоприятный период.

Впрочем, плыть против течения иногда все же приходится. Мы имеем в виду нашу длинную позицию в британском фунте. Глава Банка Англии Марк Карни вчера открыто заявил, что повышенная волатильность в фунтовых парах останется вплоть до завершения переговоров между ЕС и Великобританией. Кроме того в очередной раз он подчеркнул, что выход без сделки чреват хаосом. То есть, по сути, подыграл Терезе Мэй в ее попытке продавить в Парламенте необходимый исход голосования.

Нашу торговую идею разделяют в UBS Group, чьи аналитики считают текущие цены привлекательными для покупок фунта, а реализация сценария «жесткого Брекзита» вряд ли отправит валюту сильно ниже.

Еще из общего информационного фона уже привычно выделяется Италия и ее трения с ЕС. Напомним, дефицит бюджета Италии превышает допустимые пределы, о чем стране сообщили в ЕС. Но самое печальное для евро состоит в том, что власти Италии подтвердили основные параметры госбюджета страны, в том числе темпы роста ВВП и размер дефицита бюджета, несмотря на отклонение их ранее Еврокомиссией. По сути, речь идет о сознательной эскалации конфликта. На фоне такого саботажа сразу возникли разговоры об очередном расколе в ЕС и даже Италэкзите. Такие новости, естественно, давят на евро. Так что вчерашнее снижение единой европейской валюты довольно закономерно. Тем более, что доллар вчера чувствовал себя на валютном рынке просто отлично. Разговоры о ФРС и смягчении монетарной политики пока что отошли на второй план.

В остальном базовый арсенал наших позиций без изменений: среднесрочные продажи нефти (что характерно вчерашние данные от API, которые показали снижение запасов нефти в США впервые за последние 8 недель, были полностью проигнорированы рынком, что говорит о его одно направленности как в движении, так и в восприятии информации) и российского рубля, внутридневные покупки золота (от часовых уровней поддержки), а также продажи пары USDCAD в надежде на хорошую макроэкономическую статистику по Канаде, публикация которой запланирована на пятницу.