Долгосрочный медвежий рынок для долгового рынкаПривет, дурзья!
Давно не писал. Нарушил периодичность выхода прогнозов на TV.
В последнее время вызывает обеспокоенность у инвесторов по всему миру ситуация на рынке облигаций. С начала марта 2020 года рынок трежерис вошел в медвежью стадию. Я предполагаю, что развивается снижение в волне (А) зигзага, которая принимает форму начальной диагонали. Волна 3 вероятно завершена и в ближайшее время мы увидим отскок в четвертой волне (боковик). После чего распродажи возобновятся.
Соответсвенно следует ожидать стагфляционный сценарий на финансовых рынках и в экономике. С одной стороны мы будем видеть общий спад производства и потребления, а с другой стороны цены на рисковые активы и на некоторые предметы потребления. То есть дорогие товары будут дешеветь, а дешевые и повседневные дорожать.
А какие у вас ожидания относительно роста цен? Что вы думаете относительно гос.долга?
Торговые идеи по ZBM2016
Зависимость доходности ( TNX ) гособлигаций США от их стоимостиЗависимость доходности ( TNX ) гособлигаций США от их стоимости
Вероятность спуститься к нижней границе канала выше, чем поход наверх.
Зависимость доходности ( TNX ) гособлигаций США от их стоимостиЗависимость доходности ( TNX ) гособлигаций США от их стоимости.
Greatest Swing Value. Бектест. T-BondsПроводится бектест системы GSV От Ларри Вильямса, которая помогла ему победить на кубке Роббинса в 1987 году. А так же возможно эта система помогла победить его дочке Мишель в 1990 году в том же кубке и показать доходность 1000% годовых, но это не точно, т.к. он говорил что его дочка победила используя простую механическую систему торговли бондов, но не сказал какую.
Правила
Покупка по вторникам, средам, пятницам. Закрытие сегодня ниже чем 5 дней назад. Покупать при пробое открытия + 180% от GSV(4 дня).
Продажа в любой день недели. Закрытие сегодня выше чем 6 дней назад. Продавать при пробое открытия - 180% от GSV(4 дня). Золото ниже чем 20 дней назад.
Выход
Bailout система выхода. Прибыль фиксируется на первом прибыльном открытии после нахождения в рынке на протяжении 2 дней.
Стоп
1600$ или 1600 пунктов.
Выводы
Слева представлены примеры сделок только в длинную позицию, справа только в короткую. Кривая доходности выглядит не привлекательно в обоих случаях. Ходит волнами, часто ниже 0. Похоже что прошли времена данной системы. Из дополнений, Ларри, в своей книге предлагает переносить стоп на уровень открытия дня после входа в позицию, но к сожалению подобный алгоритм не возможно запрограммировать на Трейдингвью, так же как и не смог это запрограммировать Ларри, о чем написал в книге. Тестирование проводилось с 2002 года по 2020.
Из действующих фильтров необходимо отметить что фильтр по золоту для коротких сделок значительно улучшает кривую доходности. При его отключении кривая постоянно находится ниже 0.
Продажа стренгла в недельных опционах на ZBПопробуем продать недельный стренгл в опционах на фьючерс на 30 летние американские облигации.
При цене 158 20/32 наши страйки 161 и 155 это 1,8 и 1,5 стандартных отклонения (SD)
По текущим ценам за такой стренгл нам дадут 8 пунктов (3 колы и 5 путы) или 125$
Если остаемся в диапазоне до конца сессии 29 нобяря - вся премия наша.
Закрываемся по стопу при заходе в деньги на пол фигуры.
ZB LONGСчитаю, что можно прикупить 30 летние бонды на CBOT... Сделка достаточно рискованная и необходимо ее мониторить... Но если все пойдет, как я предрологаю то профит в 2000 баксов на контракт взять можно, при риске где то 700
